谷歌、英伟达，谁将是这场AI的最终胜利者？最近这段时间，围绕这谷歌和英伟达之间的风波此起彼伏，表现在股价上比较明显的是，英伟达持续下跌，而谷歌持续上涨，两者走势形成了巨大反差，之所以如此，是因为谷歌最新的人工智能模型在推理、速度和多模态能力方面实现了飞跃，并且似乎超越了英伟达。简单说，谷歌实现了技术上的迭代，在这点上似乎有点取代英伟达的意思，最关键的是，股神巴菲特旗下的伯克希尔哈撒韦公司在今年的三季度买入谷歌，这让市场感到很意外，因为巴菲特目前大概率只持有苹果一家科技公司，现在谷歌算是第二家了，于是市场对此给予了深度解读，认为巴菲特既然能参与的，那一定是有明显差异化的公司，或者被市场认为是AI已经有了持续盈利能力的公司。为什么谷歌新模型会受到市场的极大关注？我觉得主要是芯片上的区别，英伟达是GPU，应该说是全生态应用，通俗点讲就是大多数场景都能用，但缺点是成本比较高，而且垄断性强。但是谷歌的TPU芯片成本比较低，最起码下降30%左右，这就让市场感觉寻找到了一条新的出路。所以现在硅谷的巨头们为了摆脱对英伟达的GPU的依赖，现在纷纷转向了ASIC方案，特别要说的是Meta考虑斥资数十亿美元购买谷歌的TPU要用于数据中心的建设。看到这里很多人就会潜意识里担心，如此的话英伟达就没有以前那么稀缺了，是不是以后谷歌就会替代英伟达的老大地位呢？对这个事情，我觉得还是要一分为二的看，既然谷歌现在能挑战英伟达，为何未来英伟达就不能通过技术改进，与谷歌形成新的技术竞争呢，这可能性是完全有的，市场的生态就是这样，本来英伟达以前是老大，可以用市场没有的技术赚取高额利润，现在挑战者来了，要么降低价格，要么用更超前的技术重新获得市场，或者说用更低的价格在市场竞争中重新获得王者地位。所以说这是一种不是谁最终胜利的游戏，而是一次此消彼长的互动，结果是人类的技术最终进步了，成本也降低了，企业还是那个企业，只是比以前更成熟了。投资者该如何选择呢？我的看法是，不要因为现在谷歌的技术超前而抛弃英伟达，应该从长远的竞争格局去看这件事，英伟达既然能够在芯片巨头的位置坐稳那么长时间，应该不会因为谷歌的出现而被市场产生偏见，谷歌还是谷歌，英伟达还是过去的那个英伟达，不妨让子弹多飞一会。就拿昨夜的美股表现来说，英伟达盘中最大涨幅达到了2.86%，而谷歌因为近期股价持续上涨下跌1%，从我自身的角度而言，我觉得都是美股科技巨头，无论是技术还是股价的表现上，最终不会有谁绝对的胜利，而是持续的技术上的不断迭代和竞争。
