算力浪潮的隐形核心：光芯片赛道价值重估，2026年1.6T光模块放量催生黄金机遇在AI算力需求呈指数级爆发的当下，光芯片作为光模块的核心组件，堪称算力网络的“隐形心脏”，其战略地位与商业价值正被市场深度挖掘。随着2026年1.6T光模块进入规模化放量周期，这一此前被低估的细分赛道，正迎来前所未有的发展风口。当前产业端的核心矛盾已悄然转移，AI算力集群的大规模建设，直接引爆了对高端光模块的需求，而上游核心材料磷化铟晶圆的产能已被提前锁定，供需缺口持续扩大。在此背景下，市场投资逻辑正从“光模块组装”向“光芯片自主可控”深度延伸——谁能掌握光芯片的核心技术，谁就扼住了算力升级的关键咽喉。经产业链深度梳理，A股光芯片赛道的核心玩家已形成清晰梯队格局：1. 核心技术第一梯队：长光华芯凭借高功率芯片国内市占率第一的优势，筑牢技术壁垒；仕佳光子背靠中科院，拥有稀缺的IDM全自主产业链能力，技术自主化程度领先；源杰科技则是国产激光器芯片突围的关键力量，打破海外厂商长期垄断。三者的核心竞争力，在于难以逾越的技术护城河。2. 稀缺资产第二梯队：跃岭股份通过间接持股光芯片巨头中科光芯，实现对核心赛道的卡位；华西股份手握索尔思光电股权，直接锚定800G光芯片核心资产。这类企业的价值重估逻辑，源于其持有的高含金量芯片资产，具备较强的弹性空间。3. 产业延伸潜在黑马：光迅科技作为垂直整合龙头，通过自研芯片持续提升产品利润率，打通“芯片-模块”全产业链；兆驰股份拟巨资切入芯片制造领域，彰显产业资本对赛道长期价值的坚定看好。从投资逻辑来看，光芯片无疑是算力军备竞赛中确定性最高的“铲子”生意。当市场还在聚焦光模块的短期放量时，具备核心技术或稀缺资产卡位的企业，其长期成长潜力才刚刚释放，新一轮价值重估行情正在酝酿。半导体行业AI光芯片概念股光模块产业链光模块企业光模块芯片光模块市场光芯片产业光模块制造
