在连续调整了34个交易日后，A股今天终于迎来反弹，并且是带量的反弹，短期市场进一步的下行的风险有所缓解。三大指数集体上涨，均涨超1%，沪指创近3个月来单日最大涨幅，科创50涨超2%。

值得注意的是，早盘三大指数冲高回落一度杀跌，沪指差点失守2900点，在2904获得支撑后探底回升，午后持续拉升上行。

两市有4200+股上涨，49股实际涨停，高度板新亚强4连板，短线情绪还有待继续恢复；下跌个股不足1000只，市场出现了一定的赚钱效应。

量能上看，全天成交7270亿元，放量了1428亿元，创近1个月以来的新高，资金抄底的较为明显；主力资金也呈净流入态势，全天净流入118.43亿元。

盘面上看，消费电子、半导体等泛科技产业链全线大涨，猪肉、鸡肉则集体调整。

总体来看，今日呈现躺平式上涨，市场探底回升后，市场呈现逐步回升的态势，基本没有抛压，筹码一卖就被拿走，还有就是大家现在都躺平了，不想卖了，有卖也是实在坚持不住的或者短线交易者。另一方面，资金集体抱团科技股，特别是消费电子、半导体、CPO等AI产业链方向，主要是这些行业业绩确定性高，从中报业绩来看，电子产业链的拐点进一步得到佐证。

01//消费电子涨停潮，行业复苏加速

今日市场表现最亮眼的板块非消费电子莫属，个股掀起涨停潮，胜蓝股份、凯旺科技、英力股份、捷邦科技、博硕科技20CM涨停，宏和科技、兆股份、新亚电子、国光电器、德赛电池、晶方科技、欧菲光、闻泰科技、光洋股份等20股涨停。

消费电子的大涨在预期之中。一方面，消费电子行业持续回暖。苹果产业链相关人士表示，今年晚些时候发布的苹果iPhone 16系列，苹果公司上调今年备货目标至9000万部左右，受影响苹果股价8日晚间续创历史新高，总市值接近3.5万亿美元超越微软重回美股第一；另外，中国信通院发布数据显示，2024年5月，国内市场手机出货量3032.9万部，同比增长16.5%，1-5月，国内市场手机出货量1.22亿部，同比增长13.3%。另一方面，消费电子行业的持续回暖，也带动消费电子公司业绩的回升。在已知披露的6家消费电子公司中5家业绩出现增长。

西部证券表示，随着端侧AI从核心层到应用层技术的日趋成熟，消费电子终端进入了产品迭代的重要窗口期。各终端品牌厂商融入“AI血液”，创新不断，有望引起终端用户的新一轮“换机潮”，同时，产业链相关企业有望充分受益。

配置上，超配消费电子股。

02//半导体产业链大涨，行业拐点进一步确定

今日半导体产业链也全天大涨，细分的半导体封测、功率半导体、EDA概念、集成电路设计、存储芯片等均涨超4%。

个股方面，蓝箭电子20CM涨停，台基股份、晶丰明源、芯原股份、力芯微涨超10%，晶方科技、闻泰科技涨停，艾薇电子、上海贝岭、通富微电等涨超9%。

半导体产业链的大涨，是行业拐点进一步确定，资金加速抄底的佐证。一方面，台积电股价创历史新高，市值一度突破万亿美元，成为美股第八公司，半导体产业复苏加速推进得到了验证；另一方面，中报披露的半导体公司业绩集体向好，在已知披露的9家半导体公司中，7家业绩翻倍，1家增长在50%。不管是同比、环比均大幅增长，表明行业景气度延续。

方正证券在研报中指出，本轮半导体周期低点已过，全球及国产存储厂商产品价格、稼动率已逐步修复，DRAM厂商资本开支回升，海外设备龙头来自存储下游的订单占比提升，AI服务器、AI PC、AI Phone有望引领开启下一轮存储大周期。

配置上，超配半导体产业链各环节。

此外，铜缆高速连接器、汽车电子、CPO、低空经济等方向也大涨。

03//指数探底回升反包，止跌了？

今日指数下探至2904附近后探底回升，收出一根反包的中阳线，把前面两个交易日的小阴线吞没，但受阻于10日均线，盘中多次上攻未果后回落，目前是否止跌呢？还不能轻易判断，后续连续3天若收出带量的中小阳线，并收复3000点，重新站上120日均线，那么指数这轮的调整结束，将进入反弹，否则市场不排除跌破2900的风险，所以下半周市场走势很关键。

整体上，以低吸为主，不压看到了涨了就追，即使今天超4200家公司上涨，也不要盲目乐观，要看后续几天的量能怎么放。

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