► 证监会主席吴清：国际金融史反复证明，一旦发生大的金融风险、金融危机，多年积累的发展成果很可能一夜之间被吞噬，给投资者造成难以估量的损失，高质量发展更是无从谈起。因此，必须把强监管放在更加突出的位置，在法治化的轨道上不断完善监管、加强监管，对各类风险“早识别、早预警、早暴露、早处置”，并不断提升资本市场内在稳定性。

► 国务院：印发《促进创业投资高质量发展的若干政策措施》。加大高新技术细分领域专业性创业投资机构培育力度；通过“母基金+参股+直投”方式支持战略性新兴产业和未来产业；对突破关键核心技术的科技型企业，建立上市融资、债券发行、并购重组绿色通道；支持符合条件的上市公司通过发行股票或可转债募集资金并购科技型企业。

► 证监会主席吴清：交易监管方面，将充分考虑中小投资者占绝大多数这个最大的市情，强化对高频量化交易、场外衍生品等交易工具的监测监管，提升监管针对性和适应性。此外，进一步引导上市公司树立积极主动回报投资者的意识，加强与投资者沟通，提升信息透明度和治理规范性，更好运用现金分红、回购注销等方式回馈投资者。

宏观经济

1、央行行长潘功胜：规范市场行为的措施会对金融总量数据产生“挤水分”效应，但并不意味着货币政策立场发生变化；目前结构性货币政策工具余额约7万亿元；未来可考虑明确以央行的某个短期操作利率为主要政策利率；需要研究纳入M1统计范围；把国债买卖纳入货币政策工具箱不代表要搞量化宽松。

2、人社部等三部门：发布关于做好高校毕业生等青年就业创业工作的通知。合并实施一次性吸纳就业补贴和一次性扩岗补助政策；延续实施国有企业增人增资政策，政策执行至2025年12月31日；实施百万就业见习岗位募集计划。

3、证监会副主席方星海：很难说一级市场不存在了，这有点夸张；对私募股权基金和创投基金，证监会的态度是大力发展，但是要规范发展；对赴境外上市的企业，证监会的态度是要加快培养。

地产动态

1、江苏省南京市：6月19日出让3宗住宅用地，起始出让总价19.7亿元，最终成交价20.52亿元。其中，河西南G11地块经过47轮竞价，被奥体建设以17.4亿元竞得，成为南京目前单价第二高的地王。

2、陕西省西安市：近日2710套配售型保障房开启意向登记。配售价为区域商品房价格的50%、每个家庭只能购买一套、禁止变更为商品房流入市场。

股市盘点

1、周三，上证指数报3018.05点，下跌0.4%，成交额3002.90亿。深证成指报9219.07点，下跌1.07%，成交额4044.59亿。创业板指报1788.50点，下跌1.26%，成交额2003.10亿。总体上个股跌多涨少，全市场超3500只个股下跌。两市成交额7048亿，较上个交易日缩量322亿。盘面上，PEEK材料、车路云、贵金属、存储芯片等板块涨幅居前，猪肉、机器人、虚拟电厂、电力等板块跌幅居前。

2、周三，恒生指数涨2.87%，报18430.39点。恒生科技指数涨3.65%，报3832.32点。国企指数涨3.45%，报6587.77点。盘面上，汽车、商业银行、AIGC概念、宁德时代概念等板块涨幅较大，哔哩哔哩大涨近19%，联想集团涨近10%。猪肉、 钙钛矿电池、 集成电路等板块下挫。南向资金净买入23.68亿港元。其中，港股通（沪）净买入8.34亿港元，港股通（深）净买入15.34亿港元。

3、截至6月19日，北交所上市公司249家，当日无新增。总市值3187.56亿元，成交金额41.65亿元。

4、两市融资余额：截至6月18日，上交所融资余额报7842.95亿元，较前一交易日增加13.31亿元；深交所融资余额报6935.75亿元，较前一交易日增加16.79亿元；两市合计14778.70亿元，较前一交易日增加30.10亿元。

5、证监会：发布《关于深化科创板改革 服务科技创新和新质生产力发展的八条措施》。支持科创板上市公司开展产业链上下游的并购整合；从严打击科创板欺诈发行、财务造假等市场乱象；研究优化科创板做市商机制、盘后交易机制，将科创板ETF纳入基金通平台转让；科创板将试点统一执行3%的新股定价最高报价剔除比例。

6、证监会主席吴清：对“造假者”和“配合的造假者”将立即查处。上市公司财务造假是监管执法一以贯之的重点；坚持把保护投资者贯穿于资本市场制度建设和监管执法全过程。

7、上证报：截至6月18日，今年已有81家企业的境外首次公开发行上市备案获通过，超过去年的72家。拟赴境外上市的企业，多数身处生物医药、自动驾驶、人工智能等科技型行业。其中部分企业曾“失意”A股，随后“转道”港股、美股。

8、证券时报：截至6月17日，券商共有34.59万从业者，较年初减员逾9200人。行业“一哥”中信证券今年以来减员超700人，数量最多；国信证券紧随其后，减少600多人。中国银河证券则逆势增员194人，是唯一增员超百人的券商。

9、每经网：券商行业打响新一轮价格战，6家券商融资年利率已杀到5%以下，甚至有券商低至4%。业内人士称，融资利率若低于4%基本不赚钱。公司两融综合含税成本约为4.2%，这是盈亏线。

10、诺泰生物：预计2024年半年度净利润为1.8亿元-2.5亿元，同比增加330.08%-497.34%。

11、雅化集团：下属全资子公司雅化锂业与美国特斯拉公司签订了《生产定价协议》，约定从2025年至2027年，特斯拉向雅安锂业采购碳酸锂产品。

12、东方集团：实际控制人拟采取多种方式支持东方财务公司化解流动性资金不足问题。

13、信息发展：公司正在大力开展“车路云”业务，但截至目前尚未形成实际收入。

14、东晶电子（6连板）：公司、股东及实际控制人，均不存在关于公司的应披露而未披露的重大事项，或处于筹划阶段的重大事项。

15、恒天海龙（6天4板）：公司及实际控制人不存在应披露而未披露的重大事项，6月12日公告出资设立全资子公司，从事飞行控制系统研发，目前处于设立阶段，短期内不会对财务状况和经营成果产生重大影响。

16、长江通信（4连板）：公司未参与“车路云”相关项目，不从事北斗导航业务。智慧交通业务板块的收入规模占比不大，对公司的经营业绩不产生重大影响。

17、屹通新材（2连板）：目前公司主要从事雾化铁基粉体及合金软磁粉的研发、生产和销售，并不从事一体成型电感的生产。

18、华嵘控股（2连板）：公司经营规模偏小，业绩欠佳。2023年度营业总收入为1.22亿元，净利润-855.25万元。

财富聚焦

1、金融监管总局局长李云泽：开展保险中介清虚提质行动，探索优质非银金融机构保险代理试点；针对快递小哥、网约车司机等灵活就业人员量身打造保险产品；加快健全涵盖科技企业全生命周期的保险产品。

2、中证报：5月理财市场“量增价稳”，存款“脱媒”力量推动理财规模持续高增。受“季末回表”因素影响，素来是“理财小月”的6月理财规模将环比收缩，收益率会有所下降，但影响程度及时间有限。下半年理财整体规模有望重新站上31万亿元的历史高位。

3、财经早餐：热点出不停，追踪你想听。双碳潮流下，智能电网作为能源数字化的重点近年来保持稳定增长，市场规模如何？智能电网技术的应用有何优势？有什么技术难点？哪些投资机会值得关注？财友们快快划到文末查看今天的财秘追踪 #智能电网涅槃重生？

行业观察

1、商务部：1-5月，越南企业向103个市场出口虾，创汇13亿美元，同比增长7%。其中对中国出口2.6亿美元，同比增长21%。中国已超越美国成为越南最大的虾类出口市场。

2、广东省广州市：力争到2025年，全市报废汽车规范回收拆解量较2023年增长50%，达7.2万辆。到2027年，全市报废汽车规范回收拆解量较2023年增加2倍，达8万辆左右，占比全省报废回收总量10%以上。

3、去哪儿：6月以来，全国景区夜间门票销量环比5月增长四成。近一周全国水上乐园、漂流类景点门票出票量环比上涨了80%。

4、Trendforce：大陆晶圆代工产能利用复苏进度较同行更快，甚至部分制程产能无法满足客户需求，已呈满载情况。因应下半年进入传统备货旺季，产能吃紧情境可能延续至年底，使得大陆晶圆代工厂有望止跌回升，甚至进一步酝酿特定制程涨价氛围。

5、财联社：国内主要企业集装箱订单排到10月，并且价格大幅上涨。小柜价格从去年11月份1750元/个的低点一路上涨，目前价格为2350元/个，涨幅超过三成。

6、上证报：2023年，我国网络表演（直播）行业市场营收规模达2095亿元，同比增长5.15%。经营性互联网文化单位持证市场主体突破15000家。

7、新京报：4月，我国酒类出口金额为2.07亿美元，同比增长45.51%；出口数量为6010.44万升，同比增长11.16%。

8、TechInsights：2024年用于先进封装的晶圆厂设备预计将同比增长6%，达到31亿美元。

9、Omdia：今年OLED材料年度收入（不包括掺杂剂收入）预计将超过20亿美元，到2028年将达到26亿美元。

公司要闻

1、永辉超市：经过19天的闭店改造，6月19日，永辉超市郑州信万广场店恢复营业。下架单品10841个，占原有商品的81.3%，并新增商品12581个，梳理后的商品结构达到胖东来商品结构的90%以上。

2、东方甄选：2024下半财年（2023年12月至2024年5月），公司自营产品GMV突破36亿元，同比增长108%，环比增长74%。

3、苏宁易购：618期间，苏宁大店攻略加速落地，拉动整体门店客流同比翻倍。门店以旧换新订单环比增长46%，万元以上手机订单量同比增长70%。

环球视野

1、印度政府：印度本财年的煤电需求增长了7.3%，创下历史新高。

2、美国财政部：4月，美债前三大海外债主分别为日本、中国、英国。其中中国增持33亿美元美国国债至7707亿美元，是今年以来的首次加仓。

3、韩国：拟大幅提高育儿假津贴上限以鼓励生育，如果父母一方暂时离开工作去照顾子女，每月最高津贴将从150万韩元提高到250万韩元（1809美元）。

金融数据

国内

1、上证报：今年以来，中小银行发债募资动作频频，商业银行发行二级资本债规模近5000亿元，远超去年同期水平。中小银行主动发债“补血”是为了增强风险抵御能力、支持信贷扩张及满足相关监管要求等。

2、新三板：6月19日，合计挂牌6135公司，当日减少一家，成交金额1.06亿。三板成指报810.60，跌0.17%，成交额0.65亿。

3、国内商品期货：截至6月19日下午收盘，多数上涨。沪铅、LPG涨超3%，燃油涨超2%，沪锌、棕榈油、原油、苹果、低硫燃油等涨超1%；纯碱跌近2%，纸浆、烧碱、苯乙烯、焦煤跌超1%。

4、国债：6月19日，2年期国债期货主力合约TS2409上行0.06%至101.890，5年期国债期货主力合约TF2409上行0.11%至103.790，10年期国债期货主力合约T2409上行0.10%至104.975。10年期国债利率跌1.08BP，至2.24%；10年期国开债利率跌1.00BP，至2.32%。

5、上海国际能源交易中心：6月19日，原油期货主力合约2408，以614.7元/桶收盘，上涨8.6元，涨幅为1.42%。全部合约成交103908手。持仓量减少1035手至53250手。主力合约成交86119手，持仓量增加351手至27282手。

6、央行：6月19日，进行2780亿元7天期逆回购操作，中标利率为1.80%，与此前持平。因当日有20亿元7天期逆回购到期，实现净投放2760亿元。

7、Shibor：隔夜报1.8530%，上涨2.40个基点。7天报1.8610%，下跌2.10个基点。3个月报1.9290%，下跌0.50个基点。

8、人民币：在岸人民币兑美元16:30收盘，报7.2570，跌0.0110%，人民币中间价报7.1159，跌0.0155%。

9、上海环交所：6月19日，全国碳市场碳排放配额挂牌协议交易成交量61680吨，成交额586.62万元，收盘价92.71元/吨，跌1.89%。

国外

10、亚洲：日经225指数涨0.23%，报38570.76点。韩国KOSPI指数涨1.2%，报2796.94点。

11、欧洲：英国富时100收涨0.17%，报8205.11点；德国DAX30收跌0.35%，报18067.91点；法国CAC40收跌0.77%，报7570.20点。

12、黄金：COMEX黄金期货跌0.18%，报2342.70美元。

13、原油：NYMEX原油期货收跌0.10%，报80.63美元/桶。

14、波罗的海干散货指数：涨0.67%，报1961点。

· 智能电网涅槃重生？·

► 长城证券：智慧电网本质上是为了匹配“发输配用”各端需求。碳中和趋势下，能源行业的本质共发生了五大变化。能源企业的身份、产品形式、生产工具、生产模式、生产位置均发生相应改变。在发输配用各端，复杂电力环境不断催生各类数字化升级需求。基于此背景，智慧电网应运而生。近年来，智能电网市场规模逐年扩张，预计2024年我国智能电网市场规模将增至1088.2亿元。我国智能电网市场规模由2017年的476.1亿元增长至2023年的1077.2亿元，复合年均增长率达14.6%。

► 东方证券：2023年全球电网资本投资将较上一年增长5%，达到3100亿美元, 其中欧洲电网的投资额达到600亿美元，数字化和高压输电网络升级的支出占比更大，反映出全球加强电网基础设施的方法的多样性。智能电网技术的应用已为消费者和公用事业公司带来了多方面的好处，包括降低高峰负荷、增加可再生能源的整合以及减少运营成本。与此同时，许多发展中国家正在寻求通过政策改革和国际合作来吸引投资，推动电网的现代化。

► 中泰证券：由于电力环节各具难点，智能电网的建设对储能技术、换流站运维、实时互动响应、电价计算提出了更高要求。智能电网不仅支持传统的大型发电公司，也促进了分布式能源的接入和管理，如分布式光伏和风力发电。目前技术从传统的二维设计和施工向三维设计、智慧基建和能源资产数字化的转变。智能电网利用自动化技术和实时数据分析，提高了电网的调度效率和可靠性。目前技术正从简单的源网荷模型向源网荷储模型演进，这要求更精准的预测和更快速的响应能力。

► 国联证券：智能电表是智能电网建设的关键终端产品之一。新能源装机量增长带动电网智能化改造需求大幅提升，各国陆续加大智能电网投资布局，成熟市场如中国、美国、欧洲等主要以智能表存量替换为主，新兴市场如拉美主要以增量需求为主。海外电表招标主要由当地电网公司发起，建议关注在海外市场有成功经验，已经建立渠道资源的头部电表厂商。