之前跟大家说过，绝大多数人做不到一辈子躺平吃息，因为要防范三大风险：1、物价上涨、货币贬值。2、理财收益率下降。3、惦记利息的时候被人惦记上本金。不过我也说了，如果有1亿元，这都不是问题。

还很凑巧，有富豪给刚出生小孩买了1亿元保单，按3%收益率，5岁起每年领取300万。咱别光羡慕投胎能力，分析分析普通人能不能跟呢？

咱没有1个亿，假如存个100万，每年也有3万了。如果是一线城市的人，把房子卖了至少有个500万吧，存进去每年也有15万，听起来很不错，我们再来分析两个潜在的风险：

1、理财收益率下降，保险公司无法足额兑付，这是最大的风险。

其实这款保单没什么神奇，市面上很普通的产品，这类产品去年的收益率还有3.5%，后来被监管叫停了。监管叫停的原因是，保险公司的投资端压力非常大，自从房地产行业不行之后，保险公司搞投资很难做到高收益了。以前房地产行业好的时候，银行、保险、信托，靠着给房地产输血，很轻松能有6%-8%的收益率，兑付这种4%、3.5%的保单非常轻松。现在，市面上所有理财产品收益率都在下降，保险公司也很难投资获得高收益，同时考虑到这些保单都是长期保单，未来几十年都得按3%的收益率兑付，所以我们几乎可以认为，保险公司最后是要做亏本买卖的。

有人说，如果保险公司做的是亏本买卖，岂不是更应该去买了？不是这样的，国家已经做好风险防范了，主要有三条：

（1）限制购买。去年3.5%保险卖了很多，主要是银行在卖，后来被叫停了。今年呢，据我了解，国家直接是限额出售，说白了一家保险公司每个月只能卖出这么多额度的产品，不让大面积推广。（2）降低收益率，把原来3.5%收益率的产品停售，规定只能卖3%收益率的产品。

听到这里，想赶紧抢着买的人更多了。但国家推出的第（3）个手段更厉害：以前保险公司不能破产，国家会兜底，但正在修订的《保险法》草案提出，保险公司濒临破产，可以更改合同。也就是说，保险公司付不起了，那可以不按3%给利息，到时也许给个本金就行了！

所以，买了这个保单很有可能你前半段很爽，吃着3%的利息，但是等到市面上大部分理财收益率降到2%的时候，你看着吧，会有一大批保险公司说自己濒临破产，给你按2%兑付，也许一步到位直接给你按1.5%兑付，然后再过段时间，就说给你兑付本金就行了。

所以，我们几乎可以肯定地说，这类保单未来是要烂尾的。

有的人喜欢拿上世纪90年代10%的保单持续兑付说事，说你看当年买保险的人都赚了。但这类产品在保险公司内部就是烂账，好在数量并不多，等到保险行业后来大发展了、中国经济大发展了才把这类烂账覆盖掉了。

现在不一样了，这个道理也很简单，保险公司的收益最终来源于实体经济的投资收益，在整个社会资本回报下降的时候，保险公司提供的收益率肯定要下降，不然保险公司怎么赚钱？保险公司员工工资、提成从哪里出？不从客户身上赚钱，赚取收益差价，从哪里赚钱？

牢牢记住，保险公司是个商业机构，不是慈善机构！

2、保单的收益分布不均匀，越往后越捉襟见肘。刚才已经讲了，这类保单大概率未来兑付程度逐步下降，前面钱多、后面钱少，如果单靠这类保单过活的话，肯定是越过越不轻松。

即便是3%的收益率足额兑付了，考虑到通货膨胀的因素，现在的300万，跟50年后的300万购买力也是很不一样的。

总之，普通人想要彻底躺平很难，富人钱多，想要彻底躺平，可以，但想要永远高质量地躺平也没那么容易。钱，是需要不断打理的，就跟房子需要维护、车子需要保养一个道理。

总得来说，目前这类3%的保单挺不错，但也就管个5年、10年，不能有终身靠着躺平的想法。普通人要理财不容易，关注大林哥，带你认识财经真相。