据新华社1月20日消息，美国东部时间20日中午，特朗普在国会大厦圆形大厅宣誓就任美国第47任总统，正式宣告“特朗普2.0”时代来临。
特朗普上任后对中国的贸易政策是新能源板块需要关注的重点。
特朗普在就职演讲中承诺“美国优先”，聚焦重振汽车制造业、开采石油等议题。在演讲中，特朗普宣布将设立专门的机构负责对外征收关税，但并未提到要对其他任何国家征关税。
特朗普还表示，将宣布国家能源紧急状态。“通胀危机是由大规模超支和不断上涨的能源价格造成的，这就是为什么我今天将宣布国家能源紧急状态，我们要开采，大力度开采。”
特朗普较为支持传统化石能源，在其第一届任期内退出《巴黎气候协定》，他也曾表示，如果重回白宫，将在就职第一天废除《通胀削减法案》（下称“IRA”）。
IRA是2022年时任美国总统拜登签署的法案，计划提供高达3690亿美元的补贴用于扶持包括本土光伏产品在内的清洁能源产业。
美国市场因市场需求大、盈利能力强、进入壁垒高，被认为是新能源出海的优质市场。有机构认为，美国市场在特朗普再次执政后的不确定性将增加。
“预期特朗普第二任期对新能源的政策支持会减弱。”国证国际分析称，特朗普能源政策更倾向于支持石油、天然气等传统能源，反对新能源受政府大额补贴支持。
光大证券认为，基于特朗普此前激进表态及美国现实通胀压力，对中国高关税政策的实质落地程度依然是市场博弈重点，需要持续跟踪。
但可以确定的是，中国光伏企业对美国市场可能面临的贸易或政策风险不是毫无准备。
2024年12月，晶科能源（688223.SH）董事长李仙德等在接受广发基金、嘉实基金等组织的策略会及投资者调研交流时表示，公司针对美国相关政策做了较好的预判和准备，包括通过多元化的供应链确保美国市场稳定供应。“此前美国针对东南亚双反调查影响相对可控，公司产品不涉及免税政策相关的追溯风险。”
2024年11月，天合光能（688599.SH）宣布用资产置换股权，将其刚投产的美国5GW组件工厂以约20亿元“出售”给美资企业FREYRBattery，并认购后者定向增发的19.08%股份。
该公司管理层表示：“仅仅拥有海外产能，做不好本土化，还要有优质的合作方、合理的经营合作甚至股权合作模式，在不同规则体系下与更多伙伴合作，才能实现风险、收益的最佳平衡。”
隆基绿能（601012.SH）董事长钟宝申在2024年三季度业绩说明会上表示：“美国市场主要由项目的IRR来推动。在光伏制造方面，美国给予很多补贴，同时在其他方面又设置了一些壁垒。因此最安全的方式是企业在美国当地拥有产能，这种方式会使贸易壁垒的限制风险降低，这也是隆基目前采取的策略。”
据记者了解，截至目前，隆基绿能位于美国俄亥俄州的5GW组件合资工厂已于2024年一季度投产；晶科能源美国的2GW组件产能已于2024年建设投产，预计2025年有所放量；晶澳科技的2GW组件产能据公司披露也在按计划推进中；天合光能美国工厂预计将于2025年实现满负荷生产，30%的预计产量将由与美国客户签订的固定承购合同支持。
截至第一财经记者今日发稿，万得光伏指数（866023）下跌2.18%至1742.38；万得储能指数（866088）下跌0.74%至1412.78。
