德意志银行写了一篇热情洋溢、修辞夸张的研报。标题是《中国吃掉世界：中国的，而不是AI的斯普特尼克时刻》。
标题可能有点唬人，但核心内容是他们开始注意到中国极其庞大且能力不断提升的制造和创新能力了，并认为市场要重估中国资产。
文中核心观点是：
1、中国不仅在传统领域（如服装、钢铁、造船）占据主导地位，还在高附加值产业（如电信设备、核能、高速铁路、电动汽车）中迅速扩展。市场应该重估中国庞大且极具能力的产业。
2、推出了世界上第一架第六代战斗机和低成本人工智能系统DeepSeek，标志着全球对中国技术实力和知识产权认可的关键转折点。
3、全球投资者将重新认识中国企业的竞争力，预计今年中国股票“估值折价”将消失，A股/港股牛市将继续并超过此前高点。
4、全球投资者往往严重低配中国，这是不对的。投资者将被迫增配中国股票以获取超额收益。
5、AI等领域的突破被视为未来十年经济增长的核心驱动力，中国在STEM人才储备（全球领先）和研发投入上的优势将支撑长期发展。
总之，德银认为中国产业很牛，被大家忽视了，资本市场低估了中国资产，全球资本会重新认识中国竞争力，要加速买中国资产了。
其实，笔者之前也表达过类似的观点：
从几个大的行业来看，我国产业升级的非常快。这就是中国的工程师红利，1996年开始的高校扩招让80后、90后的一半以上接受了高等教育，其中相当部分人员学的是理工科，他们的总人数比发达国家同类型加起来还多，如今他们已全部步入职业的黄金期，与产业发展叠加产生的戴维斯双击。预计，我们的强大生产能力还会继续进化...
DeepSeek的大获成功，让大家看到了国内在AI方面追上太平洋对岸甚至反超的希望。“美国大型科技公司才能干好AI的神话”破灭了，市场就没有理由给美国大型科技公司更高的估值了…另外，这也给中国科大型科技公司的追赶提供了更多时间窗口。DeepSeekR1的成功算是利空美国大型科技股，利好中国大型科技股。
伴随着中国互联网巨头们在AI领域的快速进步，资本市场可能要重估中国AI资产了。
今天A股终于迎来迟到的开门红，机器人、DeepSeek、智能驾驶方向大涨，红利涨得少。
DeepSeek对市场情绪的带动还是非常明显的，它不仅成本低、功能强，关键它的开源能给很多行业带来好处，并对市场情绪的提升起到显著影响。预计，DeepSeek的炒作还要延续一段时间。
宇树这边的人形机器人上了春晚，而特斯拉现在开始招聘工程师为在加州弗里蒙特工厂量产机器人Optimus做准备。这直接引发了今天的机器人行情。
比亚迪将于2月10日召开智能化战略发布会。比亚迪是全球第一大新能源车玩家，但它之前在智能驾驶领域的探索相对谨慎。现在也是正式下场了，于是今天比亚迪股价涨停，港股比亚迪电子更是涨近20%。
新能源车领域已经是一片红海，但无人驾驶领域的竞争或许才开始，而比亚迪一定会是智能驾驶领域的重要玩家之一。要知道，市场愿意给特斯拉更高估值的主要原因有两个，一个是它吹牛的无人驾驶技术，另一个是它要量产的人形机器人。现在比亚迪也要干智能驾驶了，这无疑会给它的估值提升带来一定催化作用。
目前看，AI、机器人和智能驾驶三大产业的浪潮，其规模和影响力或将远超此前的新能源浪潮，甚至有望与互联网的诞生相媲美。而且，中国企业都在桌上，中国企业甚至在机器人、智能驾驶领域还处于领先半个身位的态势。预计，未来，机器人、AI、智能驾驶会资本市场反复炒作的方向。
其他：
1、谷歌昨晚大跌7.29%，原因是Q4云业务收入119.55亿美元，同比增速从三季度的35%放缓至约30%，亦低于预期的121.55亿美元。而，今年资本支出指引远超预期。同时，AMD大跌近10%，原因是Q4数据中心营收不及预期。
美国科技大厂的云计算平台业绩似乎已经进入了瓶颈期了，这个对于现在缺乏增长点的大厂们而言应该是一个不小的利空。
2、虽然最近恒生科技大涨，腾讯和美团近期明显涨得少。腾讯和阿里、字节相比，在AI领域的发力不足。美团则更是因为京东传言要杀入外卖领域而股价疲软。
3、OpenAI免费开放ChatGPT搜索，AI搜索真的会对传统搜索引擎造成致命冲击。
4、特斯拉上海储能超级工厂已于2024年12月底竣工，仅用7个月完成建设。这个储能超级工厂预计在2月11日投产，投产后，Megapack产量将达1万台，储能规模近40吉瓦时。7个月工厂建成完工，还是中国的效率高。
5、刚干掉美国国际开发署，效率部又干新的活了。美国环保署1000多名员工收到通知，将被解雇。马斯克这个效率部干活效率很高。
6、哪吒2的票房已经超59亿，成为中国影史票房冠军。
（转自：包子君）
