多题材轮动下的低吸机会捕捉

一、市场环境与情绪判断

昨日A股缩量上涨+情绪强修复，叠加外围美股三大指数普涨（纳指涨1.52%）、中概股跟涨，今日大盘延续反弹预期较强，情绪大概率延续修复。但需注意：缩量反弹背景下，指数冲高后若量能无法跟进，可能面临抛压，操作上以“低吸为主、忌追高”。

二、核心题材与关注方向

1. 创新药

- 逻辑：政策端医保谈判温和+创新药出海加速（如ADC药物授权），板块调整后资金回流预期强，关注20日线支撑位反抽机会。

- 标的：舒泰神（趋势核心，关注10日线承接）、康龙化成（CXO龙头，业绩稳健）。

2. 数字货币/稳定币

- 逻辑：美股稳定币第一股Circle续创新高（年内涨5倍），叠加央行数字货币试点扩容，板块分化后仍有资金挖掘低位补涨。

- 标的：东信和平（与元隆雅图联动，关注1进2机会）、四方精创（跨境支付技术储备）。

3. 稀土永磁

- 逻辑：业内提价通知落地+反制预期强化，宁波韵升领涨带动板块热度，短期资金聚焦供需改善逻辑。

- 标的：中科磁业（次新+稀土，关注5日线低吸）、英洛华（低位+电机概念，潜伏补涨）。

4. AI算力/应用

- 逻辑：英伟达股价再创新高（市值超1.5万亿美元），算力租赁（协鑫能科）、光模块（中际旭创）等核心赛道业绩确定性强。

- 标的：金橙子（激光加工+算力设备，低位趋势）、神州泰岳（AI应用+游戏，回调企稳）。

5. 人形机器人

- 逻辑：特斯拉Optimus量产预期升温，产业链上游减速器（绿的谐波）、传感器（柯力传感）需求确定性高。

- 标的：鸣志电器（步进电机龙头，关注反包）、中大力德（减速器+农机，股性活跃）。

三、个股操作策略

- 西测测试（低吸逻辑）

- 属性：军工+汽车检测+次新，前期调整充分，底部放量企稳，关注军工板块轮动机会（地缘冲突潜在催化）。

- 买点：若开盘下探-3%~-5%，且分时图出现缩量止跌，可轻仓低吸，目标看5日线反抽。

- 中科磁业（低吸逻辑）

- 属性：次新+稀土永磁，流通市值仅15亿，股性活跃，作为板块后排弹性标的，可博弈宁波韵升晋级带动的补涨。

- 买点：回调至10日线（约58元附近）企稳时介入，止损设破5日线，目标看前高68元压力位。

四、风险控制与持仓建议

1. 仓位管理：整体仓位控制在5成以内，单票不超过2成，避免追高缩量加速板；

2. 止盈止损：稀土、数字货币等题材股以5日线为防守，破位及时止盈；创新药、算力等趋势股可放宽至10日线；

3. 盘中跟踪：重点关注宁波韵升（稀土）、元隆雅图（稳定币）、舒泰神（创新药）等龙头股表现，若龙头走弱需降低预期。

今日市场大概率延续轮动，把握“核心题材+低位低吸”是关键，避免在分化阶段盲目追涨热点，耐心等待确定性机会出现。