一、房屋养老金
关于房屋养老金的情况，简明解读:
1、大概会由2个账户组成，个人账户+公共账户。个人账户里的钱是业主买房时已经交过的专项维修基金，所以不用再交，现在主要是对于公共账户中的钱怎么组成需要探索。公共账户是由政府出钱的，与个人无关，可能会从土地出让金或者房产相关税费中出一部分，也可能将原来的一些老旧小区改造资金、城市更新基金资金等划拨一部分。
2、另外，可能还会有一个其他账户，以保险形式出现，业主购买，大概率不强制。
3、这个时候提出房屋养老金的目的有2个。第一，现在住宅的专项维修基金大部分没有用，沉淀较大，全国结余1万亿，累计使用仅占10%，大家一直用的少，现在可以通过“房屋体检“后定期使用一部分。第二，老旧小区改造需要的资金量大，光靠政府出资不够，想要动用业主的账户一起做。所以其实是想梳理和盘活这笔钱。
4、不必把这个和强制大家新交钱联系在一起。大部分2000年以后的房子本来的维修基金是够的，所以不需要出钱，少部分老房子可能之前用过一部分，如果在后期需要对社区维修可能会补交一些。
5、现在有几个未明确的事情:未来的“房屋体检“是否强制?怎么收费?(体检的频率和内容决定了要用多少养老金)未来养老金是全市统筹还是各小区分开?(感觉可能会混用)。
6、这个事情的要点其实在住建部提到的"房屋体检"和“房屋保险”上。体检需要额外消耗资金，保险需要额外交钱。谁来体检、如何定价、体检后怎么维修、交了保险后钱怎么用等等，都值得商榷。
二、市场热点
周末舆情热度:
①HW链-天风证券称，看好“5+2智能终端解决方案”引领HW海思产业链开启高增长。(海思/一博科技、慧博云通、深圳华强、优博讯HW、世纪鼎利等;HW鸿蒙/常山北明、豪江智能、熵基科技、法本信息、天源迪科等;星闪/金卡智能、荣联科技、辰奕智能、创维数字等)
②西部大开发-ZY8月23日召开会议，审议《进一步推动西部大开发形成新格局的若干政策措施》。准确把握西部大开发在推进中国式现代化。(西部建设HW、西部创业HW、四川长虹HW、金卡智能、熙菱信息HW等)
③消费电子/苹果-iPhone16预计会在9月10日正式发布，随后在9月13日开启预售，并在9月20日全面上市;(利安科技、一博科技、HW捷荣技术HW、中电港、HW思泉新材等)
④黑神话:悟空-Y媒《黑神话:悟空》引爆市场打破国产游戏销售纪录，截至8月23日21点整，《黑神话:悟空》全平台销量已超过1000万套。(汉仪股份、创维数字、山西高速、利亚德、华谊兄弟等)
⑤次新-网下打新规则迎大改HW10月1日起施行;“827新政”推出周年在即，在严把入口关背景下,坚持"申报即担责”IPO撤单后被追责渐成常态,在审IPO企业数一再下降,上周无新增IPO申报企业，对近端优质次新带来估值催化效应!(C国科天、利安科技、绿联科技、HW博实结、达梦数据、汇成真空等)
⑥充电桩-充电最快1秒1公里!广西首个光储超充放综合能源站建成投运;蔚来引入"加电合伙人"，推动“县县通”计划;蔚来汽车将在2025年6月30日前，在所有省级行政区每一个县完成建设蔚来充电桩;(熵基科技、利和兴、光弘科技、三星医疗、铭普光磁等)
鸿蒙
事件驱动：
周末，微博大V数码科技大爆炸VVV爆料：纯血鸿蒙商用终于要来了，就在下个月底，首批升级纯血鸿蒙机型有mate60系列、X5系列、Pura70系列、Pocket2系列。
首届海思全联接大会将于9月9日召开。
荣科科技、金卡智能、飞荣达、朗新集团、天邑股份、瑞芯微、辰奕智能、深圳华强、九联科技、晶升股份、慧博云通、东方中科、鸿远电子、新天科技、创维数字和陕西华达在内的16家上市公司本周在互动易回复与华为海思有合作。
相关公司：
西部大开发
事件驱动：
周五重磅会议：审议《进一步推动西部大开发形成新格局的若干政策措施》。
会议指出，西部大开发是党中央作出的重大战略决策，要深刻领会党中央战略意图，准确把握西部大开发在推进中国式现代化中的定位和使命，保持战略定力，一以贯之抓好贯彻落实，聚焦大保护、大开放、高质量发展，加快构建新发展格局，提升区域整体实力和可持续发展能力。新闻通稿特别强调了，强化能源资源保障，推进清洁能源基地建设。要因地制宜推进新型城镇化建设。
西部可能出现三大基建工程同时开建的盛况:
1.新疆中吉鸟铁路项目:2024年取得了重大进展，预计将于2024年秋季正式动工。这条铁路全长约523公里，连接中国新疆喀什、吉尔吉斯斯坦和乌兹别克斯坦，建成后将极大促进三国互联互通，缩短从东亚到中东和南欧的铁路运距约900公里，节省7至8天的运输时间。
2.西藏墨脱水电站:墨脱水电站的总装机容量预计达到6000万千瓦，年发电量可达数千亿千瓦时，这将是三峡大坝的3倍，工程的总投资预计可能达到1万亿人民币，为三峡大坝的28倍。8月11日中央发文首次明确提出“加快西南水电建设”
3.扶南大运河:8月5日已经开工。德崇扶南大运河项目是中国“一带一路”倡议在东南亚的重要支点，有助于加强中国与柬埔寨的经济贸易往来促进中国与东盟国家的紧密经济合作，尤其是有利于云南等西部省份的出口贸易。同时，这条运河还将提升中国在东南亚的影响力，为中国西南地区提供一条新的能源和商品运输通道，具有重要的战略意义。
①西藏区域，民爆板块建议关注【高争民爆】【易普力】，水泥板块【西藏天路】，地基处理工程公司【中岩大地】，减水剂板块【苏博特】，基建EPC环节【中国电建】【中国能建】；
②新疆区域，建议关注民爆板块【雪峰科技】【易普力】【广东宏大】【江南化工】【凯龙股份】，煤化工EPC方【中国化学】，基建EPC环节【新疆交建】，水泥板块【青松建化】;
③运河新基建方向关注【北部湾港】【中国交建】【华润建材科技】;
④西部地区其他建材龙头关注【西部建设】。
值得注意的是：
西部大开发不是完全的新东西，今年4月已经开过会。
三、热点前瞻
机器人
事件驱动：
中共中央政治局常委、国务院总理李强8月25日参观调研2024世界机器人博览会。
①李强表示，机器人体现了各种现代技术的综合集成，融合了人工智能、新材料、生物仿生等新科技新产业，是衡量科技创新和高端制造水平的重要标志。
②李强强调，科技的生命力在于应用。机器人产业前景广阔、市场潜力巨大，正以前所未有的广度和深度融入人类的生产生活。
本届WRC机器人大会亮点多：
相较WAIC展会，本次北京WRC大会可以看到各地方政府对机器人产业链高度重视，北京/上海/浙江/四川纷纷设立人形机器人创新中心展台，通过招商引资等方式打造人形机器人产业链集群，零部件企业参展公司的比例显著提升；另外，人形机器人的动态展示成果更为突出，包括宇树/优必选等国产机器人的现场行走步态展示出的流畅性、稳定性令人欣喜。WRC大会展示出人形机器人产业呈现百花齐放态势，产业链进程加速。
怎么看下一阶段智能机器人行业的投资节奏：
1）AI的映射最好的硬件方向就是智能机器人，这一点毋庸置疑，从特斯拉到英伟达的选择均证明了这一点，从国内政策来看。无论是国务院“人工智能+”产业政策还是“新质生产力”的受益方向均包含智能机器人，继续建议投资者重点布局；
2）从节奏上看，前期对产业链较为谨慎，原因包括特斯拉机器人定型成熟和产业链定点的时间长于预期，随着一季度业绩的释放和验厂利空的释放，机器人板块的利空已经基本出尽。往前看虽然对特斯拉自身诉求和机器人成熟进度的判断还存在一定博弈，但鉴于Q3关节集成商定点可能性仍然很大、T可能继续发布视频进展或直接发布Gen3宣示领先性，我们认为板块可能已经开始具备进攻性，建议加大配置力度。
标的层面，机器人标的的选择聚焦痛点部件和增量环节的“新机会”，板块仍处于扩散期，但需要尤为关注公司核心能力和与T的相关性。
当前投资的聚焦点在于丝杆、传感器、空心板等急需解决国产化的痛点环节，以及电子皮肤、轻量化、热管理等潜在增量环节。建议标配两大集成商，重点把握北特科技，东华测试，银轮股份，恒立液压，贝斯特，力星股份，柯力传感，安培龙，田中精机，福莱新材，华依科技，五洲新春等标的。
苹果
事件驱动：
记者最新爆料：9月10日发布新款iPhone、AirPods和Watch
知名科技记者马克·古尔曼周五发文称，苹果公司计划在9月10日举行今年最大的产品发布会，届时该公司将推出最新款iPhone、Watch和AirPods。
苹果新机的几个关注点：
1. AI功能的预热。苹果AI手机大概率要到明年，今年的iPhone16不是AI手机，但是可能会有一些功能的预热，比如古尔曼表示苹果公司计划将“苹果智能”（Apple Intelligence）平台作为今秋门店销售iPhone的一个重要组成部分，已开始面向零售员工的有关该功能培训。
2. 耳机的更新。古尔曼表示苹果也将改变AirPods产品线，推出新的低端和中端版本，该公司将首次在中端AirPods上提供噪音消除功能，入门级型号则将进行2019年以来的首次更新。
3. 引入石墨烯散热。随着手机散热需求的不断提升，华为、小米、三星等品牌都已陆续引入石墨烯散热，苹果库克此前说过正在开发，所以iPhone16可能成为苹果手机首次引入石墨烯散热的里程碑。苹果如果引入，也将彻底奠定石墨烯散热的趋势。
四、产业跟踪
HW为携手雅砻江公司推动清洁能源大基地电站数字化
国投电力控股股份有限公司、雅砻江流域水电开发有限公司董事长、党委书记郭绪元在致辞中表示，雅砻江公司正致力于打造世界规模最大的雅砻江流域水风光一体化基地，今年在建装机规模将达到1200万千瓦，基地的开发建设已进入高速发展阶段。
HW董事、HW数字能源总裁侯金龙在致辞中强调：
清洁能源基地是能源体系低碳转型的关键，HW希望未来每个清洁能源基地都能走向数字化、智能化，最终实现“无人驾驶”，通过数字化技术提升基地的开发、规划、管理水平，最终走向“无人运维”。
