文件编号：A517/0553
刊发时间：2025年3月20日
持续增加的美国丙烷、丁烷和乙烷的出口
近年来，产量不断增加的同时，丙烷、丁烷和乙烷出口也持续增长，使得成品油成为美国最大的出口商品，中国是美这些产品的最大出口市场。
王能全
丙烷、丁烷和乙烷，是重要的石油产品和化工原料。作为世界最大的石油天然气生产国，美国的丙烷、丁烷和乙烷产量较大，近年来的出口数量持续增加，并成为相关产品的世界最大出口国。2024年，由丙烷、丁烷和乙烷等组成的成品油，是美国最大的出口商品，出口总价值为1336亿美元，高于位于第二位的原油和第三位的天然气。依据美国能源信息署的资料和数据，本文将介绍2024年美国丙烷、丁烷和乙烷出口等方面的情况。
自2007年以来美国的丙烷出口每年都在增长
丙烷在全球范围内用于住宅和商业部门，如供暖，也被用作石化原料，生产丙烯和乙烯，是塑料生产的关键原料。
2024年，美国丙烷出口量平均达到创纪录的180万桶/天，这是自1973年开始收集该数据以来的最高水平。在过去的17年里，美国丙烷出口每年都在增长，主要是由于东亚地区（主要是中国）的需求增加，以及美国与全球基准丙烷价格差距的扩大。
创纪录的美国丙烷产量，支持了丙烷出口的增长。丙烷是天然气加工和原油精炼的副产品，随着美国天然气产量的增长，丙烷的产量在过去10年里迅速增长。丙烷产量的增加带来了美国国内丙烷价格相对于亚洲走低，从而支撑了创纪录的出口水平。
基础设施投资在适应不断增长的货运方面，也发挥了关键作用。美国丙烷出口终端的扩建项目于2019年和2023年启动，使得出口量增加了70多万桶/天。随着亚洲石化和空间供暖需求的增加，2024年11月美国丙烷出口量首次超过了200万桶/天。
亚洲丙烷需求的增长。与2023年相比，2024年美国对亚洲的丙烷年出口量增长了13%，增加了13.1万桶/天，其中大部分出口到日本、韩国和中国。中国消费占美国对亚洲出口增长的大部分，2024年，美国对中国丙烷出口增长了40%。向亚洲出口丙烷的增加部分，是由于该地区对丙烯的需求不断增加。丙烯用于制造聚丙烯，一种用途广泛的塑料，应用于许多产品，包括汽车内饰，包装和个人防护装备等。
随着一波新的丙烷脱氢装置的建设，中国对丙烷的需求迅速增加。丙烷脱氢装置，是将丙烷生产成丙烯的设备。2024年，中国进口的丙烷大部分来自美国（32%），其次是伊朗（17%）、卡塔尔（7%）和阿拉伯联合酋长国（3%）。
近年来，中国从美国进口的丙烷有所波动。2018年，因为对美国丙烷征收报复性关税，中国从伊朗、卡塔尔和阿联酋进口的丙烷增加，取代了从美国的进口。2020年，中国免除了对美国丙烷26%的关税，美国丙烷进口数量大幅度增加。尽管2025年中国对美国原油和液化天然气征收了报复性关税，但根据美国丙烷主要贸易协会，即全美丙烷气体协会（National Propane Gas Association）的数据，中国并未将丙烷列入关税的清单。
过去两年，美国生产商和贸易商在亚洲找到了更好的出口机会，因为欧佩克+成员国自愿减少原油产量，也导致过去两年这些国家丙烷产量的下降。
在因俄罗斯与乌克兰战争爆发而增加之后，2023年到2024年，美国对欧洲的丙烷出口，保持了相对平稳的状态。因为战争的爆发，预计俄罗斯的液化石油气（LPG，包括丙烷和丁烷）将被禁止进口，欧盟国家减少了从俄罗斯的丙烷进口，并在2022年开始进口更多的美国丙烷。2023年12月，欧盟于对俄罗斯实施第12轮制裁，其中包括禁止从俄罗斯进口液化石油气。2023年，美国对欧洲的丙烷出口量超过20万桶/天，创下新的纪录，2024年的平均出口量与2023年几乎相同。
价格考虑。亚洲地区作为石化原料丙烷需求的增加，支持了东亚丙烷价格高于美国墨西哥湾现货价格，从而刺激了美国向该地区的出口。
2023年，东亚和美国德州的蒙特贝尔维（美国丙烷价格基准）之间的丙烷价差，增加到每加仑42美分，这是自2014年以来的最大价差。2024年，价差进一步扩大至43美分/加仑。当价差较大时，东亚买家通常会寻求从美国进口价格较低的丙烷。
与此同时，随着东亚丙烷脱氢能力的提高，丙烯的大量供应导致丙烯现货价格较低。2024年，东亚丙烯平均价格为1.63美元/加仑，为2020年以来的最低水平。虽然丙烯的价格较低，但石化消费对丙烷的需求仍然保持在高位。
交通阻塞对价格的影响。大部分从美国墨西哥湾沿岸运往东亚的丙烷，都要经过巴拿马运河。通过巴拿马运河，从美国墨西哥湾沿岸到东亚的船运，大约需要一个月的时间，比绕道非洲南端的好望角约少两周。
2023年，为运河船闸供水的加通湖的水位，至少是1965年有记录以来的最低水平。节约用水的努力减少了过船的数量，导致巴拿马运河的延误。一些船只开始避开运河，选择更长、更昂贵的航线，这反过来推高了东亚地区的运费和丙烷价格。
从2022年到2023年，由于船只推迟通过巴拿马运河或选择更长的航线，从德克萨斯州休斯顿到日本千叶的丙烷运费，上涨了37%。2023年，每天只有24艘船只获准通过运河，低于以往的36艘。不过，因为拉尼娜现象给该地区带来了更多的降雨，巴拿马运河的水位在整个2024年都在上升，2024年底的水位达到有记录以来的第二高水平（仅略低于2020年的水平），运河的运营已恢复了正常，2024年休斯顿至千叶航线的丙烷运费下降了33%。
2024年美国的丁烷出口达到了新的纪录
丁烷在住宅和商业上用作燃料，主要用于烹饪。在冬季，它被用作汽油调合物，也被用作制造橡胶和塑料的基础化学品。丁烷可以通过异构化转化为异丁烷，这是生产高辛烷值汽油成分的关键过程。丁烷类似于丙烷，两者都被认为是液化石油气。液化石油气，是天然气加工和原油精炼的副产品。
随着全球对液化石油气（LPG）的需求激增，美国正在出口创纪录数量的普通丁烷。2024年，美国普通丁烷出口量平均接近50万桶/天，比上一年增长了12%，并且自2006年以来每年的出口都在增长。
随着天然气产量的增加，美国液化石油气产量迅速增长，尤其是在德克萨斯州的鹰滩、东北部的马塞勒斯和尤蒂卡等富含天然气液的地区。与丙烷市场的趋势相呼应，丁烷产量的增加，导致美国的丁烷价格相对于东亚和中东的全球基准价格较低，从而增加了全球市场对美国丁烷的需求。
美国是世界上最大的丁烷出口国，大部分出口到亚洲和非洲。丁烷的沸点比丙烷高，所以在温暖的气候下储存和运输丁烷比丙烷更便宜。2024年，美国41%的丁烷出口到亚洲，36%出口到非洲。亚洲最大的丁烷进口国是印度尼西亚、日本和韩国，而非洲进口美国丁烷最多的是摩洛哥和埃及。上述五个国家，占2024年美国丁烷出口数量的一半以上。
一般来说，丁烷需求随着石化需求的增长而增长。然而，在许多发展中市场，政府补贴丁烷作为木材或木炭等其他燃料的替代品，因为它是一种更清洁的室内燃烧燃料，可用于烹饪或取暖。例如，自20世纪40年代以来，摩洛哥一直在补贴丁烷（尽管政府从2024年4月开始逐步取消补贴），印尼和印度也对液化石油气进行补贴。
与其他全球基准现货价格相比，美国丁烷现货价格较低，导致了2023年和2024年的价差持续较大，刺激了来自美国的丁烷出货量超过其他国家。不过，2024年底，美国墨西哥湾沿岸的丁烷对东亚和沙特阿拉伯的折扣有所下降，因为美国的丁烷价格上涨速度快于其他地区。虽然2024年下半年价差缩小，但美国的丁烷出口仍然很高，平均比2023年同期高出了12%。
2014年以来持续增长的美国乙烷出口
乙烷是一种天然气液，是在加工过程中从天然气中提取出来的，主要用作乙烯生产的原料。乙烯是石化工业中最重要的组成部分之一，是一种用于生产各种产品的气体，包括塑料、树脂和合成橡胶。
乙烷价值链的所有要素都在美国生产、消费和出口，包括乙烷、乙烯、聚乙烯和其他乙烯衍生物。美国能源信息署发布有关美国乙烷生产、出口和产品供应（交付给国内消费者）的数据；美国人口普查局公布乙烷和乙烷衍生品的出口数据。
2024年5月美国乙烷产量创下纪录。在过去十年中，美国乙烷产量稳步增长，并在2024年5月达到创纪录的300万桶/天。根据美国能源信息署《石油供应月刊》的数据，2024年上半年，美国的乙烷产量平均达到创纪录的280万桶/天。这一增长，是由横跨德克萨斯州和新墨西哥州二叠纪盆地的天然气和乙烷产量增加所推动的。
乙烷主要作为石化原料生产乙烯，乙烯用于制造塑料和树脂。近年来，全球石化行业乙烷消费量的持续增长，美国天然气生产中乙烷的比例不断增加，以及有利的价格优势，推动了乙烷产量的稳步增长。
美国几乎所有的乙烷都是在天然气处理厂回收的，这些工厂从原料天然气中去除乙烷和其他天然气处理厂液。2014年上半年，美国市场销售的天然气产量（包括未分离的干天然气和天然气处理厂液）平均每天达到创纪录的1128亿立方英尺/天，比2013年上半年的平均值高出10 亿立方英尺/天。
2024年上半年，包括二叠纪盆地在内的德克萨斯州内陆和新墨西哥州炼油区的乙烷产量，占美国乙烷总产量的62%，略高于2023年上半年的60%。2024年上半年，这两个地区的乙烷产量平均为170万桶/天，比2023年同期增加了7%（10万桶/天）。阿巴拉契亚1号炼油区，即横跨宾夕法尼亚州和西弗吉尼亚州大部分的阿巴拉契亚盆地生产区，其乙烷产量在2024年上半年也有所增加，平均为32.7万桶/天，高于2023年同期的29.2万桶/天。其他炼油区的乙烷产量，基本保持了不变。
美国乙烷产量继续增加，以满足国内和国际消费者日益增长的需求。2024年上半年，美国国内的乙烷消费量平均为230万桶/天，高于2023年同期的210万桶/天
从2014年到2023年，美国乙烷和乙烷基石化产品的出口增长了134%。根据美国人口普查局的数据，2023年，美国乙烷和乙烷基石化产品的出口数量达2160万吨的历史最高水平，自2014年美国开始出口乙烷以来增长了134%，比2022年增长了17%。随着天然气产量的增加，以及出口和生产基础设施的不断完善，国内乙烷产量的增长推动了美国乙烷和乙烷基石化产品出口的快速扩张。
美国乙烷、乙烯和各种乙烯衍生物的出口量，因素的影响有：美国国内的需求；美国的生产能力和生产成本；进口国的下游加工能力；运输这些产品所需的基础设施的可用性，在某些情况下可能需要特殊处理，如低温冷藏等。
美国乙烷的出口。2014年，美国开始通过管道向加拿大的石化工厂出口乙烷。2015年，开始使用油轮向欧洲出口，从而成为世界上最大的乙烷出口国。自2016年以来，随着两条新的管道和另外三个海上出口终端的建成，美国乙烷出口能力有所增加，即宾夕法尼亚州的马库斯胡克；德克萨斯州的摩根角；以及德克萨斯州的尼德兰。此外，进口目的地国家的数量，随着专门建造的油轮船队的增加而持续增长。
2023年，美国乙烷出口量达到创纪录的47.1万桶/天，比2022年增长了12%。2023年，美国的乙烷主要出口到中国，占美国乙烷出口量的45%（21.3万桶/天），其次是印度（16%，7.4万桶/天）、加拿大（14%，6.5万桶/天）、挪威（9%，4.5万桶/天）和英国（7%，3.3万桶/天）。
美国对中国的乙烷出口，在2022年至2023年间增长最快，其中2023年增长了35%。自2021年以来，中国的卫星石化已经开始在两个新的乙烷裂化装置上生产乙烯，这增加了中国国内乙烷的需求。对挪威的乙烷出口增长第二快，2023年增长32%。美国乙烷的其他进口国，包括比利时、巴西、加拿大、墨西哥和瑞典。
自2014年以来，乙烷的高乙烯收率和乙烯生产中相对于石脑油的成本优势，推动了乙烷出口数量的增加。大多数石化裂化装置，在乙烷和石脑油作为原料之间切换时，具有一定的灵活性，取决于每种原料的相对盈利能力。在美国，裂解乙烷生产乙烯的利润率历来高于裂解石脑油的利润率，石脑油是西欧和东亚最常见的乙烯原料。全球石化制造商都希望获得低成本的乙烷原料来生产乙烯，他们正在开发新的石化裂解装置和相关基础设施。
根据2025年2月28日美国能源信息署发布的数字，2024年，美国乙烷出口数量为49.2万桶/天，比2023年的47.1万桶/天，每天增加2.1万桶，增长4.45%。其中，中国是2024年美国乙烷出口的最大目的地（46.13%，22.7万桶/天），此外还有加拿大(15.44%，7.6万桶/天)、印度（13.21%，6.5万桶/天）。
在美国，乙烷在蒸汽裂解器中加热，使乙烷分子破裂，产生乙烯。乙烯和乙烷一样，在经过低温冷却后，用专门的油轮出口。美国有两个乙烯出口码头，即加利纳公园和摩根角，都位于德克萨斯州的休斯顿航道上。
美国乙烯的出口量，从2022年到2023年下降了9%，降至110万吨。2023年，36个国家从美国进口乙烯。2023年，中国是美国最大的乙烯进口国，占总出口量的38%。比利时（19%）、印尼（16%）、台湾（6%）和法国（5%）位居前五。
与乙烷出口一样，中国也是美国乙烯出口增长最快的目的地。总体而言，从2022年到2023年，乙烯对亚洲的出口增长了77%，而在宏观经济环境疲软的情况下，同期对欧洲的出口下降了50%以上。
美国乙烯价格仍然低于国际平均价格，这为美国乙烯生产商提供了长期的成本优势，并扩大了美国墨西哥湾沿岸的生产能力。
美国乙烯衍生物的出口。乙烯经聚合反应器或其他生产装置加工后，石化制造商可以开发出多种中间产品，例如：
低密度聚乙烯（LDPE）：一种热塑性塑料，用于更柔软的塑料制品，如分配瓶、塑料袋和托盘。
高密度聚乙烯（HDPE）：一种热塑性塑料，用于更硬的塑料制品，如管道、水罐、砧板和汽车油罐。
α-烯烃：用于软包装、模塑和汽车应用等产品。
2023年，美国向100多个国家出口了乙烯衍生物。与乙烷和乙烯不同，乙烷和乙烯需要低温冷却才能从气体转化为液体，乙烯衍生物不需要特殊处理，可以通过任何能够处理集装箱运输的港口或陆路进出口。
2022年至2023年，美国乙烯衍生物出口总额增长20%，达到1690万吨，其中对亚洲的出口增长了69%（220万吨）。同年，美国对加拿大的出口下降了10%，至150万吨；对墨西哥的出口增长了3%，达到240万吨。2017年之前，北美目的地，特别是加拿大和墨西哥，在美国聚乙烯和其他乙烯衍生物出口中占最大的份额。
由于互惠自由贸易协定，加拿大和墨西哥不对美国乙烷衍生化学品的出口征收关税，这些国家还受益于地理位置的接近，并且能够以比水上进口更低的成本从陆地进口这些产品。不过，除2021年因全球疫情导致的需求下降之外，自2017年以来，美国对海外目的地出口乙烷衍生物的数量不断增长。
在2024年10月的《短期能源展望》中，美国能源信息署预计，2024年和2025年，美国乙烷产量平均为280万桶/天，比2023年增长5%；2024年和2025年，美国国内乙烷消费量平均为230万桶/日，比2023年增长5%；2025年，美国乙烷净出口量将增至52万桶/天，2023年至2025年出口将增长11%。
