大A今日不可谓不狠啊，昨晚美股纳斯达克指数重挫2.78%，美联储预计政策利率将暂时不变，暗示3月降息无望，5月降息概率也较低。这一信号加剧了市场对货币紧缩的担忧！咱们也扛不住！昨日分享的华为一体机，今日还是比较有热度的，龙头恒为科技涨停！今日机器人再传消息，是否会借周末发酵呢？
一、核心驱动
2025 年 2 月 28 日，《北京具身智能科技创新与产业培育行动计划（2025 - 2027 年）》正式发布，旨在推动万台具身机器人规模落地！
1、核心目标
技术突破：围绕具身大小脑模型、智能芯片、运动控制等领域，突破 100 项关键技术，产出 10 项国际领先的软硬件产品，实现产业链国产化。
产业规模：培育 50 家核心企业，形成 50 款量产产品，在科研教育、工业商业、个性化服务三大场景实现 100 项规模化应用，推动万台级机器人落地，打造千亿级产业集群。
生态建设：建设 2 个具身智能特色产业集聚区，形成 “一南一北” 产业高地，并打造产教融合基地，强化产学研协同。
2、重点任务
具身智能系统：研发多模态融合感知技术、具身 “大脑” 大模型及 “小脑” 技能库，提升机器人环境理解、任务规划和动态适应能力。
核心部件：突破传感器、减速器、伺服驱动等关键零部件技术，研制国产高性能智能芯片，构建全栈国产化软硬件生态。
运动控制：开发高动态全身运动控制算法，实现机器人精细操作与灵活协作。
二、具身机器人的市场规模
全球市场：据高工机器人产业研究所（GGI）预测，2024 年全球人形机器人市场规模约 10.17 亿美元，到 2030 年市场规模将达到 150 亿美元，2024-2030 年的复合增长率（CAGR）将超过 56%。另据央视财经报道，到 2035 年人形机器人市场规模有望达到 1540 亿美元。据 QYResearch 调研，预计 2030 年全球具身智能机器人仿真平台市场规模将达到 8 亿美元，未来几年年复合增长率 CAGR 为 47.7%。
中国市场：2024 年中国人形机器人市场规模达到约 27.6 亿元，并有望在 2030 年成长为千亿元市场。高工机器人产业研究所数据显示，中国具身机器人销量将从 2024 年的 0.40 万台增长至 2030 年的 27.12 万台，市场规模到 2030 年将达到近 380 亿元
具身机器人市场正处于快速发展的黄金时期。当前，中国人形机器人市场规模约为27.6亿元，预计到2035年将达到3000亿元。全球市场同样展现出强劲的增长动力，预计到2035年市场规模将达到1540亿美元。随着技术的不断进步和应用场景的拓展，具身机器人将在家庭服务、工业生产、公共服务等多个领域发挥重要作用，推动市场规模持续扩大
三、具身机器人的产业链
具身机器人产业链涵盖了从上游的核心零部件到中游的本体制造与系统集成，再到下游的广泛应用场景。上游的核心零部件供应商为机器人提供了强大的硬件支持，中游的本体制造与系统集成企业将这些零部件组装成完整的机器人系统，下游的应用场景则为机器人提供了广阔的市场空间。随着技术的不断进步和应用场景的拓展，具身机器人产业链中的企业有望在未来获得更多发展机遇。
四、产业链的市场规模
上游市场规模
核心零部件制造
：据高工机器人产业研究所（GGI）数据，2024 年全球人形机器人市场规模约 10.17 亿美元。核心零部件占整机成本比例较高，如电机、减速器、传感器等，仅以人形机器人来算，上游核心零部件在 2024 年市场规模约有几亿美元。未来随着人形机器人市场快速增长，预计到 2030 年全球人形机器人市场规模达 150 亿美元，核心零部件市场规模也将水涨船高。
软件与算法研发
：难以单独精准统计，但据 QYResearch 调研团队报告，预计 2030 年全球具身智能机器人仿真平台市场规模将达到 8 亿美元。随着具身机器人发展，软件与算法研发投入和市场规模会持续增加。
中游市场规模
机器人本体制造
：2024 年中国人形机器人市场规模达到约 27.6 亿元。以人形机器人为代表的具身机器人本体制造，在 2024 年全球市场规模在 10 亿美元左右，其中中国占比约 27.6 亿元人民币。未来几年，随着量产加速，市场规模会快速扩大。
系统集成
：系统集成在具身机器人产业链中价值占比较大，通常与本体制造紧密相关，在 2024 年市场规模大致与本体制造相当或略高，在全球范围约 10 亿美元左右，中国市场规模在几十亿元人民币，未来也将迎来快速增长。
下游市场规模
：下游应用领域广泛，包括工业制造、仓储物流、医疗服务等。据摩根士丹利研报，到 2050 年，中国人形机器人市场规模将达到 6 万亿元。随着具身机器人在各领域应用不断拓展，应用市场规模会持续爆发式增长，未来几十年有望达到万亿美元级别。
五、受益公司
1、上游零部件供应商
绿的谐波：国内谐波减速器龙头企业，市占率超60%，打破国外垄断，是人形机器人核心部件的潜在受益者。
双环传动：全球最大专业齿轮制造企业，子公司正在布局机器人关节减速器。
中大力德：国内减速器龙头，客户涵盖多家机器人企业，服务机器人和工业自动化协同发展。
兆威机电：全球领先的微型传动系统制造商，已推出仿生机器人灵巧手，并计划开发更多零部件。
2、中游本体制造与系统集成商
埃斯顿：国产工业机器人领军企业，全产业链布局，协作机器人及锂电/光伏行业应用高速增长。
拓斯达：专注于工业机器人等智能装备软硬件的研发、制造，与华为合作开发机器人控制平台。
大族机器人：在工业机器人和协作机器人领域有广泛应用，借助华为物联网技术实现设备互联互通。
乐聚机器人：在人形机器人动作模仿、平衡控制等方面表现出色，与华为合作提升机器人性能。
3、下游应用与解决方案提供商
科大讯飞：在具身智能领域有战略规划，其语音识别和自然语言处理技术可应用于人形机器人。
京东：联合地瓜机器人等企业推出首个具身智能原子技能库架构。
华为：成立具身智能创新Lab，联合多所高校和企业推动产业链升级。
4、其他相关企业
奥比中光：3D视觉感知产品供应商，客户包括蚂蚁集团等，其3D视觉传感器可用于人形机器人。
江苏雷利：储备空心杯减速电机、线性传动组件等产品，正在多家机器人厂商进行送样。
雷赛智能：智能装备运动控制龙头，核心产品包括伺服系统、步进系统等，已将人形机器人列为重要发展方向
北京具身智能三年行动旨在抢抓通用人工智能发展机遇，通过技术突破与场景驱动，推动具身智能从实验室走向产业化，为首都高质量发展注入新动能，助力全球科技竞争新赛道。未来，北京将加速形成 “技术研发 - 场景验证 - 产业落地” 的完整生态链，打造具身智能领域的全球标杆以上均为个人思路，仅供学习交流，不构成任何建议