对于2023年的新能源行业，市场不担心增长，只担心增速，能够明显感觉到“预期”这两个字在对市场与企业的影响，基于增速放缓的预期，企业做指引也不会打满，大家心照不宣，等待着所谓的“再次超预期”。 在2022年新能源汽车650万辆的基数下，增速一定是下降的，这是数学问题不是市场问题，2023年预估给到900-1000万辆落在“相对保守”的预期区间内。比亚迪认为，换一个层面从经济增速的角度去看，疫情冲击主要影响一季度，随后逐季好转且考虑到去年的基数效应，对经济增速保持乐观，而汽车作为消费的主要构成部分，不会拉胯。 作为矿工，笔者询问了上游资源开发（包括盐湖比亚迪、扎布耶）和海外锂资源布局（包括智利、非洲六座矿山）进度，以及入股锂盐商盛新锂能的意图（考虑到盛新掌握的锂资源大部分仍在勘探中）。不期待得到具体的答复，主要还是看对上游资源的态度。 上游矿业开发进度受多种因素影响，并不一定能够按照时间表如期落地，海外资源积极推进；看好锂盐商手中的资源储备，战略入股保供。“不看怎么说，要看怎么做”，比亚迪在“怎么做”这个层面充分了解上游资源的重要性。 至少没有听说什么锂过剩、靠回收就能满足需求之类的奇怪言论，顺嘴问了下海鸥汽车（小作文说超低价有钠电版本），想了解一下比亚迪对钠电的态度。笔者认为钠电产业诞生是基于锂资源供给短缺的错配，随着锂资源逐步开发，钠替代或锂开发，锂电成本下降使得钠电产业本身逻辑无法自洽。此观点得到公司认同。此外，关于铁锂和三元的路线问题，主要考量因素是降本与安全两点。 汽车出海作为比亚迪“业务不止在中国”的国际化增长点，考虑到今年的基数，2023年海外销量预计同比放量（翻几倍）。公司在泰国投资建厂，并考虑印度建厂的机会，主要考虑东南亚新兴经济体经济增长带动消费的能力，美洲也有机会但需要更长时间的布局。出海面临不同国家需求、政策的差异化，没有特别顺畅的市场蛋糕摆在那，每一步都是机遇与挑战并存。 国内市场新能源汽车竞争激烈，产品性价比的比价效应，大家可能觉得比亚迪去吃特斯拉或者其他新能源车企的份额，但实际上，比亚迪的方向仍然是油电的替代逻辑，此消彼长，吃的更多还是油车市场的蛋糕，这也是新能源汽车本体增函数的核心所在。 以上，比亚迪调研见闻，简单记录一下。