在北宋时期，众多神仙纷纷选择转世，化为帝王将相，以影响凡人的命运。长眉李大仙，转生为道君皇帝宋仁宗，却在祭祀玉帝时错写一字，触怒了天庭，玉帝震怒之下，立即派遣赤须火龙降世，化身为金国昌平王四太子金兀术。

担心火龙过于凶猛，玉帝与如来佛祖商议，决定派遣佛顶护法金翅大鹏鸟下凡制衡。然而，在一次如来佛祖的讲法会上，二十八星宿之一的女士蝠不慎放了个屁，惹恼了金翅大鹏，后者一怒之下将其叼死。如来佛祖借此机会，将金翅大鹏贬下凡间。在下凡途中，金翅大鹏与黄河铁背虬龙发生冲突，将其打伤，更将黄河团鱼精击杀。

转世后的金翅大鹏，成为了河南汤阴的岳飞岳鹏举。而铁背虬龙为报复，引发水灾淹没了岳家庄。幸得陈抟老祖庇护，岳飞成功逃脱，并成长为一位武功高强的少年英雄。

铁背虬龙因私怨引发水灾，导致黄河两岸生灵涂炭，最终遭到了玉帝的严惩，在剐龙台被斩首示众。而金翅大鹏，因其在仙界树敌众多，许多神仙因他而遭殃，纷纷选择下凡寻找复仇的机会。女士蝠转世为北宋高官显贵家的大小姐，铁背虬龙则化身为秦桧，团鱼精则变成了万俟卨，他们三人结成了复仇联盟，誓要置金翅大鹏岳飞于死地。

风云变幻之中，秦桧与王氏结为夫妻。靖康之变后，二人被掳至金国，王氏竟与金兀术勾结成奸。秦桧收服万俟卨后，四人共同策划复仇。他们倚仗金兀术的支持，在风波亭设计陷害岳飞，使其含冤而死，从此秦桧夫妻独揽南宋朝野大权。

宋孝宗即位后，秦桧与王氏相继病逝，南宋新君开始为岳飞平反，并封岳雷为扫北兵马大元帅，以抵御金兀术再次南侵。而秦桧的前世铁背虬龙，原是蛟龙与凡女所生的小儿子。许真君斩蛟时，蛟龙的小儿子逃脱，却因岳飞而命丧剐龙台。凡女则被许真君放过，修道成仙，改名乌灵圣母。

两世之间，铁背虬龙与秦桧皆因金翅大鹏而命丧黄泉，使得乌灵圣母对岳家军怀恨在心。为报复岳家军，乌灵圣母派遣弟子乌鱼普风和尚前往金国担任国师，协助金兀术多次进犯大宋。在岳雷扫北的过程中，普风给岳雷带来了极大的困扰，导致岳家军多名将领阵亡，大量士兵折戟沉沙。普风所摆的陀龙阵更是让宋军损失惨重，赵云、梁兴、周青、吉青四个‬岳家‬军‬老将‬被‬普风‬打死‬，众多‬岳家军‬小将‬被‬普风‬打败‬。幸得神仙。鲍方祖出手相助，岳家军小将才终于消灭了普风。

金兀术请来乌灵圣母助阵，乌灵圣母摆下乌龙阵，使得岳雷的扫北大军止步不前。然而，许真君的徒弟施岑下山相助，凭借飞天神鸦破解了乌灵圣母的三千鱼鳞军和乌龙真阵，最终将乌灵圣母打回原形并带回山中。

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