今天，受北交所、光伏等板块大涨的带动，两市大盘高开高走，最高上攻至3319点附近，随后逐步回落，但仍以上涨收盘。盘面上，两市个股普遍上涨，BC电池、HJT电池、钠电池、固态电池、钴金属、光伏、绿色建筑等板块涨幅居前；而维生素、次新股、生物疫苗、血氧仪、稀缺资源、创新药等板块则跌幅居前。两市近220只个股涨停，仅2只个股跌幅超过10%。创业板大涨近3%，走势强于主板。

其中，北交所个股表现最为强劲，北证50盘中涨幅一度超过10%，最终上涨近2%。云里物里、武汉蓝电等超过10只个股涨幅达到30%，近50只个股涨幅超过10%。尽管我们一直在提示北交所的风险，但涨幅回落后，北交所的第一波炒作似乎已告一段落。

光伏等新能源板块今天也迎来大爆发，海优新材、帝尔激光等多股涨停，隆基绿能、协鑫集成、TCL中环、通威股份等龙头股也全线涨停。这主要得益于一条与限制能耗相关的消息。在A股市场，流言往往预示着未来的走势。

此外，全球能源结构的调整与优化正在推进，发展可再生能源、保障能源安全已成为各国共识。预计到2030年，全球传统能源发电的主导地位将受到挑战；到2050年，可再生能源将成为电力结构的主力军，占比高达79%，其中太阳能发电预计将达到32%。这为光伏产业带来了巨大的想象空间。同时，对光伏的制裁似乎也被取消，因此光伏在经过连续大跌后，短期内仍有机会。

今天医药板块表现不佳，医保局将在10月27日至30日展开新一轮医保谈判，旨在将创新药以合理价格纳入医保目录。集采针对仿制药，竞争激烈，中标意味着利润大幅下降，不中标则无利润。因此，医药谈判期间，医药股走势通常较弱。现在，我们关注创新药是否会有意外表现，以往创新药出现意外时，股价往往大涨。

从技术上看，今天大盘冲高回落，表明3300点附近仍有反复震荡。大盘直接大涨的概率不大，主要受两大因素影响：一是大选进入最后阶段，消息面不确定性增加；二是国内重要会议尚未召开，政策面也存在不确定性。但今天大盘放量上涨，说明风险不大，后期上涨概率较大。等待以上因素明确后，大盘有望再次上行。因此，近期回调都是买入的机会。