一
截至收盘,道琼斯指数跌1.51%,标普500指数跌2.12%,纳斯达克综合指数跌,均创8月6日以来的最大单日跌幅。其中,英伟达暴跌9.53%,一夜之间蒸发了2万亿元人民币。其他科技巨头也悉数调整,苹果跌2.72%,微软跌1.85%,谷歌C跌3.94%,亚马逊跌1.26%,Meta Platforms跌1.83%,特斯拉跌1.64%。另外石油、铜等大宗商品也是扑街的走势。
原因有二:一是,最新经济数据重新引发了对美国经济增长放缓的担忧。美国ISM制造业指数为47.2%,比7月的读数上升了0.4个百分点,但低于道琼斯预期的47.9%。美国8月标普全球制造业PMI终值为47.9,而预期是48.1。二是,日本央行再次释放加息信号。日本央行行长植田和男周二重申,如果经济和物价表现符合央行预期,央行将继续提高利率。
对于A股来说,影响几何?我个人觉得影响可能不大,昨夜A50和中概股的表现就比较淡定。我甚至认为,当前以银行、石油为代表的高股息大跌,美股也大跌,其实对A股来说是个利好。之前资金流入美股、高股息避险,目前来看这些地方并没有那么安全。相反,最近低位的新能源、军工等板块逐渐从底部走出来了。这种“高低切”或许能够延续。
二
昨天的走势略超预期。本来根据周一的走势,周二应该要继续下跌。但却走出来了一个弱反弹的剧情来。老百姓、达梦等都走出了阳包阴的反包走势。但这并不意味着反弹就可以持续。
接下来的两天十分关键,要看几个点:1,量能:是否能有效放大,如果继续缩量那么行业依然鸡肋,如果放量那么反弹值得高看一眼。2,新主线:是否有低位新主线走出来。目前华强为代表的老周期依然持续,但明显有点力不从心。如果老主线倒下,新方向或许能够启动。3,政策:9月份是否有进一步政策发布至关重要。这样才能走势和逻辑共振。方向上,关注最近默默走强的几个赛道,比如,军工,新能源,地产,信创,特高压等。