一周综述：
1、本期（2024.07.22-2024.07.28）权益市场再度低迷，A股三大指数重回下跌轨道。其中，上证指数回调3.07%，深成指数和创业板指数也分别回落3.44%和3.82%。万得一级行业指数中仅有国防军工（1.43%）和环保（0.87%）实现收涨；而有色金属（-7.08%）、食品饮料（-6.34%）和电子（-5.29%）跌幅居前。
2、本期披露共备案私募证券投资基金187只，备案数量较上期上涨78.10%。本期共146家私募机构参与了私募证券投资基金备案。上周，权益市场延续复苏，但是，私募证券的表现仍然不如人意，所有策略类型的私募证券投资基金指数再次回调。
3、本期私募股权市场共备案84只产品，备案数量较上期环比上升9.09%。其中，私募股权类基金备案30只，创业类基金备案54只。本期共82家机构参与了产品备案。
4、本期投资、上市和并购共68起事件，涉及总金额145.85亿元人民币，从交易事件的地域分布上看，主要分布在广东省、上海市、江苏省和浙江省。
一、私募管理人情况
根据证券投资基金业协会备案数据显示，本期（2024.07.22-2024.07.28）披露新增备案2家私募管理人，有1家私募证券投资基金管理人和1家私募股权、创业投资基金管理人。截至当前，7月累计新增备案7家私募管理人，其中包括4家私募证券投资基金管理人和3家私募股权、创业投资基金管理人。此外，本期披露注销11家私募机构，这11家机构均为主动注销。
二、私募证券投资类市场情况
（一）本周备案、成立情况
据证券投资基金业协会备案数据显示，本期（2024.07.22-2024.07.28）披露的私募证券投资基金的备案数量继续回升，共备案187只，环比上涨78.10%。本期有146家机构参与私募证券投资基金的备案。在本期完成备案的产品中，有27只私募证券投资基金于本期成立，成立数量的环比上升幅度高达107.69%。本期成立且备案的产品数量占本期备案产品数量的比例为14.44%。
近期，上证指数在3000点附近震荡整理，私募基金不惧市场调整，大幅加仓。截至7月5日，股票私募仓位指数值为78.77%，较前一周相比大幅上涨0.89%，仓位指数创下近8周的仓位新高，单周加仓力度更是创下近20周新高。其中0—5亿元规模私募仓位指数最高，百亿私募则成为加仓力度最猛的私募，单周加仓4.40%，力度创下近42周新高，同时百亿私募的仓位水平达到74.14%，也创下近9周新高，重回年内高位水平。
从备案产品机构的具体情况来看，本期备案产品数量排名第一的机构是上海宽德私募基金管理中心（有限合伙），该机构本期备案了7只产品；接下来，深圳诚奇资产管理有限公司以5只的备案量排名第二；最后，米纳（横琴）资产、致诚卓远和玄信资产等各备案了4只产品，并列第三。
本周备案量排名前两位的上海宽德私募基金管理中心（有限合伙）和深圳诚奇资产管理有限公司均为百亿私募。其中，宽德投资最初由华尔街资深人士在珠海创建，以高频交易起步，侧重于股票、期货、期权等多品种多策略大容量的量化投资。诚奇资产的核心成员均毕业于北京大学、清华大学、中国科技大学等国内名牌大学，大部分管理人员取得美国、日本或英国等知名高校硕士或以上学历，具有良好的基础知识和国际化的视野；诚奇致力于把国际上最系统化和前沿的量化投资方法应用到中国市场,并为投资者创造持续稳定的超额回报。
在本期备案的已知策略类型的产品中，股票策略产品占比64%，多资产策略产品占比14%，期货及衍生品策略和组合积极策略产品分别占比10%和9%，最后，债券策略产品占比仅有3%。上述策略类型产品中，组合基金策略和多资产策略产品占比较上期有所提升，分别提升4个百分点和2个百分点；而债券策略、期货及衍生品策略以及股票策略产品的占比分别下降3个百分点、2个百分点和1个百分点。
私募证券产品主要以股票市场投资为主，上半年A股市场整体表现欠佳，出现了明显的风格分化。其中股票策略产品表现受股市影响较大，但依旧有不少产品把握住了结构性机会。具体来看，在上半年股票策略产品中，股票市场中性和股票多空有对冲系统性风险，因此逆势实现正收益。受A股市场风格严重分化影响，量化多头跑输主观多头。期货及衍生品策略中，除其他衍生品策略外，其余子策略均表现出色。多资产策略产品的股票配置比例较低，而主要配置以债券为主，其上半年表现也相对出色；而反观组合基金，倾向于分散配置，因此受股票市场拖累较大。债券牛市背景下，纯债策略上半年领跑。但是，转债交易策略受股市影响，表现垫底。
从本期备案的私募证券投资基金的托管情况来看，排名前五的券商托管机构共托管119只基金，占本期备案总量的64%。其中托管数量排名前三的机构仍然是国泰君安证券、招商证券和中信证券。国泰君安证券托管34只，占比18%，排名第一；招商证券托管28只，约占比15%，排名第二；中信证券以25只的托管数量紧随其后，约占比13%。
从本期私募证券投资基金产品备案的地域分布情况来看，办公地仍然集中在上海市、广东省、北京市以及浙江省和江苏省。本期上述省份共备案148只私募证券投资基金，占本期全部备案产品总数的84%。分地市来看，在上海市备案的产品数量高达78只，依旧遥遥领先于其他省市，深圳市备案33只，排名第二；接下来，北京市以16只的备案量排名第三；最后，杭州市和南京市分别以11只和7只的产品备案量，排名第四和第五。
（二）本周收益情况
上周，权益市场延续复苏，但是，私募证券的表现仍然不如人意，所有策略类型的私募证券投资基金指数再次回调。具体来看，股票策略指数回调幅度稍大，达到1.04%；其余策略指数跌幅均在1%以内，其中，组合基金指数和多资产策略策略指数分别下跌0.60%和0.50%，最后，债券策略产品和期货及衍生品策略产品上周平均下跌0.19%和0.03%。
前期，权益市场持续低迷，债券市场相对平稳，私募证券产品的表现也受到严重影响。截至上周，总体上看，依然仅有债券策略产品近一个月实现了收涨，涨幅也仅有0.17%。相反，股票策略产品表现受股市影响较大，截至上周，股票策略产品近一个月平均下跌2.06%；此外，组合基金和多资产策略产品近一个月的平均跌幅也分别达到0.92%和1.08%。最后，截至上周，期货及衍生品市场近一个月的平均收益为-0.21%。
本期（2024.07.22-2024.07.28）权益市场再度低迷，A股三大指数重回下跌轨道。其中，上证指数回调3.07%，深成指数和创业板指数也分别回落3.44%和3.82%。万得一级行业指数中仅有国防军工（1.43%）和环保（0.87%）实现收涨；而有色金属（-7.08%）、食品饮料（-6.34%）和电子（-5.29%）跌幅居前。本期，军工板块表现亮眼，中庚基金表示，主要是随着中报预期逐渐落地，航天军工个股业绩修复逻辑逐渐确认，且商业航天、低空经济未来可期，促使军工整体景气度逐步恢复。
三、私募股权类产品市场情况
（一）股权市场本周备案、成立情况
根据证券投资基金业协会数据显示，本期（2024.07.22-2024.07.28）私募股权市场共备案84只产品，备案数量较上期环比上升9.09%。本期，私募股权类基金备案30只，创业投资基金备案54只。本期共82家机构参与备案私募股权市场基金，仅有广东省粤科母基金投资管理有限公司备案3只，其他机构均只备案1只。本期备案的基金注册地主要分布在浙江省、江苏省、山东省和广东省。
（二）股权市场投资、并购以及上市情况
本期（2024.07.20-2024.07.26）投资、上市和并购共68起事件，涉及总金额145.85亿人民币。其中共发生51起投资事件，其中披露投资金额事件38起，共97.10亿人民币。本期并购市场共发生15起并购事件，披露的交易金额为34.85亿人民币。本周有2家企业上市，总融资金额13.90亿人民币。从本周交易事件的地域分布上看，主要分布在广东省（16.2%）、上海市（11.8%）、江苏省（11.8%）以及浙江省（11.8%）和北京市（10.3%）。
从本周VC/PE市场发生案例数量来看，主要集中在医疗健康、信息技术和电子信息产业三大领域。本周涉及金额较大的投资事件是：2024年7月25日，北京市人工智能产业投资基金（有限合伙）、上海人工智能产业股权投资基金合伙企业（有限合伙）、深圳市创新投资集团有限公司、不公开的投资者投资北京百川智能科技有限公司28.46亿人民币。百川智能是一家通用AI大模型研发及应用服务商，专注于研发通用人工智能并提供相关服务，核心业务是打造基础大模型及其颠覆性上层应用。
四、本周热点事件
MSCI发布私募资本指数
7月23日，MSCI宣布推出MSCI私募资本指数系列。据悉，该私募资本指数系列基于总市值超过11万亿美元的私募资本基金构成，采用MSCI透明的方法论及经过严格验证的数据。系列中的130条指数涵盖私募股权、私募信贷、私募房地产、私募基础设施和私募自然资源领域，不仅是对MSCI现有逾80条实物资产基金和房地产指数的有效补充，还为投资者提供了全面视角，以了解全球私募市场以及私募实物资产投资的风险范畴。这些私募资本指数与MSCI的股票和固定收益指数相辅相成，为投资者的投资组合提供了多元资产视角。
雷军亲自挂帅 小米智造基金规模破百亿
这一次，雷军又有大动作，100亿元小米智造基金募资完成。近日，金山软件公告，宣布北京小米智造股权投资基金合伙企业（有限合伙）方案进行调整。调整后，该基金总认缴出资额将由90.3亿元增加至100亿元，额外认缴出资额共计9.7亿元将由若干原有限合伙人及新有限合伙人作出。据悉，该基金由雷军亲自出马，担任投资决策委员会主席，并由小米担任执事合伙人，负责该基金具体投资运作以及日常经营管理。此外，该基金LP阵容可谓非常强大，足足有 17 位股东，涵盖了著名国资和产业资本，基金将重点投资集成电路及上下游领域（覆盖新一代信息技术、智能制造、 新材料、人工智能、显示及显示器件、汽车电子）。
高盛首只亚太PE基金要来了
近日，有外媒报道称，高盛计划为其首只专注于亚太地区的私募股权基金筹集20亿美元的资金，希望加深对一些全球增长最快的经济体的投资。目前亚洲的一些私募股权公司正重塑其投资策略和地区配置，主要是受到了利率上升、市场波动和宏观经济形势等因素的影响。据悉，高盛资产管理公司一直在向主权财富基金、养老基金和私人投资者推销这只新基金，目标是在第四季度完成第一轮募资，该基金将主要专注于日本市场的投资机会，预计其约一半的资本将分配到日本市场。此外，印度、韩国和澳大利亚也将成为该基金的关键市场。当然，高盛也将继续在中国市场寻找机会。
作者：吴文骏
来源：用益信托网
