今天要好好聊聊我最看好的科技分支：AI应用（AI智能体）

关于AI应用，最近的产业催化剂源于各个巨头下场布局。

国际巨头看苹果和微软：

11月19日，在”Microsoft iqnite2024”全球开发者大会上，围绕AI助理(Al Agent/A|智能体)，微软更新了多款AI产品。微软欲打造AI智能体生态，应用侧最重要场景已具雏形。其AI助理工具面向企业，可以应用于Microsoft 365和Dynamics 365等微软主打产品，用户还可通过Azure AIFoundry等平台自定义和创建A|助理，适用于销售、服务、财务、供应链等多个业务领域，旨在进步增强企业的业务流程自动化和效率微软的目的在于建立完善的AI智能体生态。在会上，微软公布了企业AI智能体生态的发展状况。微软称，自推出以来，该生态联盟已有超过10万家组织通过其Copilot Studio创建或编辑过AI助理。

国内巨头看腾讯、小米、阿里巴巴等：

11月20日，在2024年乌镇世界互联网大会主论坛上，阿里巴巴首席执行官吴泳铭如是表示。“未来30年，AI将会全面提升整个世界的生产力水平，其所创造的价值将远远大于过去30年互联网链接创造的价值。"

【雷军:小米汽车端到端全场景自动驾驶下月底发布】

小米集团董事长雷军在2024世界互联网大会乌镇峰会作为产业代表发言称，目前AI技术已经广泛应用在小米各个业务板块，其中小米汽车的端到端全场景自动驾驶将在下月底正式发布。

腾讯早在9月底发布了最新养老机器人：小五。

对于AI应用和AI智能体，还有更高级别的催化剂：美国要在AI赛道上”火力全开”？国会收到建议：启动”曼哈顿式计划”将人工智能项目列为最高国家优先项目，可以看一下具体的新闻表达：

我认为，未来3-5年的时间里，科技行业围绕AI应用展开就足够了！AI应用会成为下一个科技时代最重要的生产力，AI应用创造的价值会远远高于之前互联网创造的价值。

接下来，肯定要整理一下相关的公司。

首先明确一点：在科技行业里，什么是硬件，什么是软件。小米是硬件厂商，腾讯是标准的软件。硬件就是实实在在的东西，看得见摸得着的，半导体设备、半导体芯片等都是硬件，小米的人车家一体化全部是硬件，硬件公司的业绩优秀。腾讯是标准的软件巨头，旗下产品微信QQ腾讯视频腾讯音乐游戏各类APP等都是看不见摸不着的，是存在网络上面的，这些都是软件，比如半导体里的半导体设计就是软件类。很多科技公司的产品，不如腾讯小米这么广为熟知，下面会说AI硬件，AI软件，大家就可以明白咋回事了。

首先，AI行业的巨头也是现在的科技巨头，国际的AI巨头有英伟达、微软、苹果等；国内几大AI巨头，第一梯队是小米和腾讯，第二梯队是阿里百度比亚迪，据说比亚迪也要下场造机器人，宁德时代也要搞机器人，如果他们能切入AI机器人这个行业，那比亚迪和宁德也会成为AI机器人产业链的巨头公司，巨头出现第二增长曲线。AI产业的玩家，也都是曾经大家熟知的国内科技领域的龙头，马曼然今年视频里提到的国内AI巨头，说的就是小米，冲击万亿市值的是比亚迪。

其次，A股的AI公司，划分为下面几类：

1、AI智能体软件大票：

点评：前2个价值高但是公墓重仓，人气也弱，后三都是人气好的，更容易炒，昆仑万维去年炒高了有个减持，总有比较垃圾的事，大家以后注意一下，放在池子里是跟踪用。

2、AI眼镜：AI智能体硬件公司，这次是硬件了：

点评：这部分公司主要是AI眼镜的预期，比如水晶光电和歌尔股份是标准的价值白马，像国光电器和明月镜片是标准的弹性量化小盘炒作股。

3、AI智能体芯片，就是AIOT，这是硬件，分析过很多次，最近中科蓝讯创出历史新高了，他一直在AIOT池子里默默的呆着：

点评：AIOT结合了半导体硬件和AI硬件的优秀赛道，相关公司全部都不是垃圾，是标准的绩优股，三季度的AIOT业绩维持净利润的高增长。但随着公募机构配置增多，股价也会受到一些公募的影响，但总体是长期看好的态度。不过，AIOT短期已经大涨，别追高，好公司也要在好价格做关注。

4、AI智能体的量化弹性小盘股：

点评：这部分公司，差不多都是量化为主力了，有优质股，也有垃圾股，炒谁不炒谁，全按照炒短线原则判断。这部分公司别看估值，看估值都是错误的做法。他们的走势不是估值决定的，股价背后看的主要是几点：市场情绪、个股位置、技术走势、公司历史走势，背后的行业有没有长远预期等。现在的A股是投机盛宴，流动性的投机盛宴，大票里面的机构花花肠子太多，小票有一点预期的都会得到量化和热钱的炒作。大家在科技股上面可以多花一些心思，积极拥抱弹性小盘。这些弹性股也容易出妖股，但能不能出来，具体哪个能走出来，也是预测不了的。

AI应用、AI智能体的公司，基本就是上面这些。列举的只是一个参考，放在软件里可多跟踪对比观察。

说一下科技股的做法：一直到明年2-3月份，对于没有大涨过的科技股，保持跟踪做T，对于大涨过的，积极减仓，高切低，切换到低位的上面。保持这种中期策略就行。注意：小盘也不会永远都好下去，小盘股的部分公司如果炒太高了，一定要做及时兑现。大概到明年3-5月份，机构大票就能好转了，最近的A500都是以中型盘子价值股为主。截至11月17日，数据显示，距离中证A500指数发布不到2个月的时间里，与中证A500相关的基金产品规模已突破2100亿元，逼近2200亿元，创下指数相关产品规模最快增长纪录，属实恐怖，这些资金大概会成为明年中大票的做多主力。

虽然现在看着这些弹性小盘走的不错，但国内这几个AI巨头才是表现最好的，腾讯、小米、比亚迪、宁德时代等，比亚迪竟然在巴菲特减持后，再度逼近历史新高，百度和阿里略差一点。对于科技巨头，要有一个长期的股权思维，要有持股定力，说真的，每次大跌，他们都跌的不多，但慢慢吞吞很容易涨出来很多，每次行情特别亢奋的时候，都能发行他们又创出反弹新高了，国内科技巨头的股权时代，已经来了！