今天，大盘延续了昨天的强势，两市大幅高开，但随后逐步走低。盘中，港股下跌，富时A股跳水，导致大盘回落，最终以下跌收盘。盘面上，两市个股跌多涨少，涨幅靠前的板块包括EDA概念、存储芯片、光刻机、星闪概念、先进封装、6G概念、信息安全等；而种业、租赁同权、鸡肉、土地流转、人造肉、白酒概念、两市概念、猪肉等板块跌幅较大。两市近170只个股涨停，近20只个股跌停，创业板走势与主板基本同步。

近期，人民币贬值后A股大涨，但人民币大幅升值后A股却下跌，市场似乎呈现反向走势。其中，富时A50的大跌超过2%成为重要影响因素，配合的内资今天大幅砸盘超过700亿元。这种行为明显与政策相悖，值得警惕。不过，今天市场赚钱效益依然不错，两市超过160只个股涨停，包括一些涨幅达到20%、30%的个股，我们的内参也有两只个股强势涨停。因此，总体策略仍然是积极操作。

今天，市场主线轮动到科技股，半导体产业链领涨，国家大基金持股、存储芯片、光刻机等板块大涨。其中，国芯科技、长川科技、艾森股份等个股大涨。中芯国际，被市场称为A股“芯片一哥”，盘中一度涨超7%，股价创历史新高，市值达到8339亿元。有机构预测，该股最终目标将是市值突破万亿，后期仍有上涨空间。

受益于市场需求回暖和终端创新赋能等因素，半导体行业三季度业绩表现亮眼。展望今年四季度和2025年，随着行业旺季到来和晶圆厂产能扩充持续推进，半导体行业景气度有望持续回升。后期，科技半导体有望成为市场主线。

午后，消费电子板块拉升，欧菲光涨停走出9天5板，朝阳科技、伟时电子、奋达科技等个股也涨停，捷荣技术、三利谱逼近涨停，光弘科技、福日电子、创维数字等涨幅靠前。消息面上，华为余承东表示，鸿蒙智行智界新S7将与史上最强大的Mate一同发布。

总体来看，市场热点仍在科技相关产业链上。昨天走强的大消费板块，如种业、猪肉、白酒等，今天跌幅较大。金融板块走弱，引发大盘下跌。主要原因是大资金都在等待今天的会议结果。现在会议即将结束，对大消费的刺激效果仍是未知数，因此投资者选择落袋为安。

周末，建议关注消息面，今天结束的会议结果有望在周末公布。此前提到的化债问题规模究竟有多大？周末将揭晓答案。另外，年内其他政策也将陆续出台。无论如何，大盘向上的趋势不会改变。年底突破3600点，上攻4000点附近，将是大概率事件。因此，下周回调将是做多的好时机。