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市场概况

2024年9月20日，三大指数日内宽幅震荡，最终涨跌不一，其中沪指尾盘翘尾上涨0.03%，收报2736.81点，全周收涨1.21%，终结周线四连阴；深证成指下跌0.15%，收报8075.14点，全周收涨1.15%；创业板指下跌0.64%，收报1536.60点，全周收涨0.09%。今日两市成交额5768亿元，与上个交易日相比缩量526亿元。

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盘面观察

指数上看，今日市场走势有起有伏，午间休盘和午后收盘前均现拉升，核心宽基指数中深证红利、MSCI中国A50、中证100等指数收涨，科创100领跌，创业板指、创业板50、创成长等指数收跌。

板块上看，华为鸿蒙概念继续强势，消费电子板块有所回暖，地产股低开高走，信创、有色金属等板块收涨，中船系、新能源、化工、机械等板块表现低迷。全市场超3400只个股下跌，表现一般。

行业上来看，有色金属和房地产行业连日收涨，计算机行业亦涨超1%，美容护理、医药生物、电力设备等行业跌幅居前。

概念主题方面，华为鸿蒙、消费电子代工、操作系统等主题大涨，中船系、CRO、创新药等概念下跌。

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热点行业-计算机

今日，计算机行业上涨1.5%。平安证券：9月14日，国家网信办起草《人工智能生成合成内容标识办法（征求意见稿）》（以下简称《征求意见稿》），向社会公开征求意见。国家网信办发布《征求意见稿》，要求服务提供者和用户等对人工智能生成合成内容进行标识，将引领科技向善，有利于保护公民、法人和其他组织合法权益，维护社会公共利益，将为促进我国AIGC产业的健康发展提供有力支撑，为我国AIGC产业的长期持续发展保驾护航。9月13日，OpenAI正式发布并上线o1系列模型o1-preview和o1-mini，应对复杂推理任务，o1引入思维链（Chainf Thought）提升逻辑推理能力，绝大多数基准表现不仅明显超越GPT-4o，而且在数学与编码能力上实现了重要飞跃，在理化生等专业领域的知识水平也达到新高度。当前，全球范围内大模型领域的竞争依然白热化，我国大模型厂商持续迭代升级算法能力，国内绝大部分闭源模型已超过GPT-3.5Turbo，我国大模型发展迈入爆发期。网信办发布《征求意见稿》，将为促进我国AIGC产业的健康发展提供有力支撑，为我国AIGC产业的长期持续发展保驾护航。

（以上不构成个股推荐）

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热点资讯

◆【9月LPR报价出炉：1年期和5年期利率均维持不变】9月贷款市场报价利率（LPR）报价出炉，1年期LPR为3.35%，上月为3.35%；5年期以上LPR为3.85%，上月为3.85%。（财联社）

◆【央行公开市场开展5719亿元7天期逆回购操作，操作利率1.70%】央行公告称，为维护银行体系流动性合理充裕，9月20日以固定利率、数量招标方式开展了5719亿元7天期逆回购操作，操作利率1.70%。Wind数据显示，当日2362亿元逆回购到期。资金面方面，正值缴税集中走款中，周四银行间市场早盘资金面紧绷，午后稍转松，存款类机构隔夜回购加权利率续升超10bp至1.89%上方。长期资金方面，国有和主要股份制银行一年期同业存单二级最新成交在1.93%左右，与上日持平。（香港万得通讯社）

◆【财政部：1—8月全国一般公共预算收入147776亿元 同比下降2.6%】财联社9月20日电，财政部数据显示，1—8月，全国一般公共预算收入147776亿元，同比下降2.6%，扣除去年同期中小微企业缓税入库抬高基数、去年年中出台的减税政策翘尾减收等特殊因素影响后，可比增长1%左右。其中，国内增值税45936亿元，同比下降4.9%。国内消费税11302亿元，同比增长4.2%。企业所得税31385亿元，同比下降5%。个人所得税9685亿元，同比下降5.2%。（财联社）

◆【国务院国资委：1至8月份共审批核准固定资产投资项目83个 总投资6731亿元】国家发展改革委9月19日召开新闻发布会，国家发展改革委政策研究室主任、新闻发言人金贤东介绍，1至8月份，国家发展改革委共审批核准固定资产投资项目83个，总投资6731亿元，其中审批53个，核准30个，主要集中在高技术、能源、交通运输等行业。（上证报）

◆ 【国务院国资委：持续推动解决影响民间投资高质量发展的制约瓶颈 针对性解决外商来华投资面临的堵点难点卡点问题】国家发展改革委新闻发言人金贤东在新闻发布会上表示，国家发展改革委将加大力度完善高水平对外开放体制机制，完善政策规则体系建设，推动利用外资高质量发展。政策方面，落实更大力度吸引和利用外资行动方案，加快实施2024年版全国外资准入负面清单，针对性解决外商来华投资面临的堵点难点卡点问题，进一步提升外商投资自由化便利化水平。同时，研究扩大全国鼓励外商投资产业目录。针对当前民间投资发展面临的难点堵点问题，国家发展改革委将抓好促进民间投资政策措施落实，持续推动解决影响民间投资高质量发展的制约瓶颈，千方百计激发民间投资活力和内生动力。此外，国务院常务会议最近核准的5个核电项目，分别拿出10%的股份吸引民间资本参与，这充分体现了支持民营企业持续健康发展的决心。（新华社）

◆【国务院国资委：五年内央企将全面建立“科学、理性、高效”的董事会】中央企业将在五年内，也就是到2029年在中央企业集团和各级应建董事会的子企业全面建立“科学、理性、高效”的董事会。国务院国资委负责人表示，建设“科学、理性、高效”的董事会是深化国资国企改革的重要内容和必然要求。其中的重点内容包括，深化集团董事会建设，因企施策加强子企业董事会建设，坚持和完善董事会定战略、作决策、防风险的核心职责，强化董事会监督作用。此外，更好发挥外部董事作用，包括建立健全外部董事参与决策的保障机制，支持外部董事提前介入重大或者复杂敏感的决策事项。国务院国资委负责人同时表示，从现在起到明年底，中央企业集团和二级子企业层面董事会建设要取得重要实质性进展，董事会制度更加健全、运行更加规范、作用发挥更加充分。 （央视新闻）

◆【《金融租赁公司管理办法》修订发布 新增杠杆率及财务杠杆倍数指标】《办法》一是新增杠杆率及财务杠杆倍数指标。金融租赁公司作为不吸收公众存款的非银行金融机构，为避免其盲目扩张，《办法》新增杠杆率、财务杠杆倍数等监管指标。其中，杠杆率指标不得低于6%，财务杠杆倍数指标不得超过10倍。二是优化拨备覆盖率和同业拆借比例监管指标。按照逆周期监管的思路，将拨备覆盖率由不低于150%下调为不低于100%，在确保损失准备能够有效覆盖预期信用损失的基础上，支持金融租赁公司加大对实体经济支持力度。将同业拆借比例规范范围由同业拆入业务扩展到同业拆入和同业拆出业务。三是新增租赁应收款拨备率、流动性比例、流动性覆盖率等指标，进一步完善监管指标体系。对于流动性比例、流动性覆盖率具体指标计算方式和指标值，金融监管总局将结合行业实际，另行研究确定。（财联社）

◆【国家金融监督管理总局：可提高金融租赁公司注册资本金的最低限额 主要出资人持股比例要求由不低于30%提高至不低于51%】 国家金融监督管理总局发布《金融租赁公司管理办法》。申请设立金融租赁公司，应当注册资本为一次性实缴货币资本，最低限额为10亿元人民币或等值的可自由兑换货币，国家金融监督管理总局根据金融租赁公司的发展情况和审慎监管的需要，可以提高金融租赁公司注册资本金的最低限额。金融租赁公司的主要出资人，包括在中国境内外注册的具有独立法人资格的商业银行，在中国境内外注册的主营业务为制造适合融资租赁交易产品的大型企业，在中国境外注册的具有独立法人资格的融资租赁公司，依法设立或授权的国有（金融）资本投资、运营公司以及国家金融监督管理总局认可的其他出资人。《办法》将金融租赁公司主要出资人持股比例要求由不低于30%提高至不低于51%。（财联社）

◆【北京市贯彻《中共中央关于进一步全面深化改革、推进中国式现代化的决定》的实施意见 优化房地产政策 适时取消普通住宅和非普通住宅标准等】 北京市发布贯彻《中共中央关于进一步全面深化改革、推进中国式现代化的决定》的实施意见，要求完善租购并举的住房制度。加大保障性住房建设和供给，满足工薪群体刚性住房需求。优化房地产政策，适时取消普通住宅和非普通住宅标准，优化商品住宅用地交易规则，改革房地产开发融资方式和商品房预售制度。完善城市更新分类实施机制，建立核心区平房成片区、整院落退租机制，支持老旧小区、老旧厂房、老旧低效楼宇和低效产业园区更新改造，鼓励引导具备条件的区域统筹实施城市更新。支持社会资本参与城市更新，构建多元投资机制。将健全国有企业推进原始创新制度安排，推动国有企业成为创新发展的生力军；推动民营经济相关立法，全面清理各类显性和隐性壁垒，推进基础设施竞争性领域向经营主体公平开放；建立政府投资支持基础性、公益性、长远性重大项目建设长效机制，健全政府投资有效带动社会投资体制机制，落实政府和社会资本合作新机制，健全基础设施领域不动产投资信托基金（REITs）项目储备和推荐报审机制。将完善政府债务管理制度机制，建立全口径地方债务监测监管体系和防范化解隐性债务风险长效机制，完善专项债券管理政策规定，做好专项债券项目常态化储备，探索实行地方宏观资产负债表管理；健全金融消费者保护和打击非法金融活动机制；争取拓展数字人民币应用范围。支持符合条件的外资机构参与金融业务试点。（新京报）

◆【工信部：深化5G+工业互联网和人工智能赋能 加快数字技术在制造业全行业全链条的应用】在2024世界制造业大会开幕式上，工业和信息化部党组成员、副部长辛国斌指出，一是要提升产业科技创新能力。要推进科技创新和产业创新深度融合，增强高质量的科技供给，强化企业科技创新的主体地位，完善制造业协同创新平台体系，加强关键核心技术攻关和科技成果转化，不断提高全要素生产率。二是做大做强先进制造业。要统筹改造提升传统产业，培育壮大新兴产业和前瞻布局未来产业，深入实施制造业技术改造升级和大规模设备更新工程，加快建设具有国际竞争力的先进制造业集群，打造以先进制造业为骨干的现代化产业体系。三是促进数字化、智能化升级。实施制造业数字化转型行动，深化5G+工业互联网和人工智能赋能，加快数字技术在制造业全行业全链条的应用，建设智能工厂、数字化供应链和高标准服务园区。四是推动工业绿色低碳发展。（财联社）

◆【工信部：到2027年，80%以上钢铁产能完成超低排放改造】工信部印发工业重点行业领域设备更新和技术改造指南的通知。通知指出，到2027年，技术装备水平再上新台阶，80%以上钢铁产能完成超低排放改造，30%以上钢铁产能达到能效标杆水平，关键工序数控化率达到80%。涉及生铁、粗钢冶炼设备和产能变化的，需先按规定落实产能置换相关政策。（华尔街见闻）

◆【四只沪深300ETF合计成交超200亿元 均创2个月以来成交天量】 沪深300ETF午后成交持续放大，4只ETF基金产品均创出2024年7月19日以来成交天量，合计成交超200亿元。（财联社）

◆【国家能源局：8月份全社会用电量9649亿千瓦时 同比增长8.9％】 国家能源局发布数据显示，8月份，全社会用电量9649亿千瓦时，同比增长8.9%。从分产业用电看，第一产业用电量149亿千瓦时，同比增长4.6%；第二产业用电量5679亿千瓦时，同比增长4.0%；第三产业用电量1903亿千瓦时，同比增长11.2%；城乡居民生活用电量1918亿千瓦时，同比增长23.7%。1～8月，全社会用电量累计65619亿千瓦时，同比增长7.9%，其中规模以上工业发电量为62379亿千瓦时。从分产业用电看，第一产业用电量914亿千瓦时，同比增长7.0%；第二产业用电量42006亿千瓦时，同比增长6.3%；第三产业用电量12301亿千瓦时，同比增长11.0%；城乡居民生活用电量10398亿千瓦时，同比增长10.9%。（财联社）

◆【中日双方就福岛第一核电站核污染水排海问题达成共识】两国主管部门近期就福岛第一核电站核污染水排海问题持续进行多轮磋商，达成如下共识：一、日方明确将切实履行国际法义务，尽最大努力避免给人体和环境造成负面影响，并将持续开展海洋环境及海洋生态影响评估。二、基于中国等所有利益攸关国的关切，日方欢迎在国际原子能机构框架下设立覆盖排海关键环节的长期国际监测安排，并将确保中国等所有利益攸关国有效参与其中以及这些参与国的独立取样监测、实验室分析比对得以实施。三、双方一致同意，本着对生态环境和民众生命健康高度负责任态度，基于科学持续开展建设性对话，妥善处理涉及排放的关切。四、中方表示，根据中国相关法律法规和世贸组织规定，中方对原产地为日本的水产品采取了紧急预防性临时措施。中方将在有效参与国际原子能机构框架下的长期国际监测和参与国的独立取样等监测活动实施后，基于科学证据着手调整有关措施，逐步恢复符合规准的日本水产品进口。（央视新闻）

◆【沙特首只中国香港ETF获批】沙特资本市场管理局宣布，已批准一只投资中国香港上市股票的ETF。该ETF由阿尔比拉德银行的证券部门阿尔比拉德资本管理，ETF追踪中国香港股票指数，拟于沙特交易所上市。（中国基金报）

◆【美“生物安全法案”未被纳入参议院2025财年国防授权法案】财联社9月20日电，财联社记者自美参议院军事委员会官网获悉，美当地时间19日，美参议院军事委员会对外公布了参议院版本2025财年国防授权法案（简称NDAA），其中纳入93项修正案，但不包含“生物安全法案”相关提案。此前，美众议院已通过不包含生物安全法案的NDAA，下一步美参众两院将对NDAA进行谈判合并。熟悉美国国会立法运作的上海元达温斯顿合伙人律师詹凯对财联社记者表示，这意味着生物安全法案试图搭NDAA的便车的企图遇阻，联系美参众两院部分议员将与美国大选同步改选和美参议院国土安全委员会近期议程，生物安全法案今年立法成功可能性已变得较小。（财联社）

◆【美国首次申请失业救济人数降至四个月低点】 美国上周首次申领失业救济人数为21.9万人，预估为23万人，降至5月份以来的最低水平，前值为23万人。在截至9月7日的一周，持续申领失业救济人数下降至183万人。（华尔街见闻）

风险提示

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数据来源：Wind、iFind、上交所、深交所、各新闻媒体，2024年9月20日

素材来源官方媒体/网络新闻