开头先吐个槽，今天这样的一日牛行情，我敢说后面还有好多次。
一日牛的原因再哪里？
有3个方面因素。
第一，政策预期被打脸。
最典型的就是存量房贷降利率。
这事周末发酵，周一直接就被招行领导给否了，称未接到通知。
且表示：如果相关政策要推出的话，会对银行业存量按揭利率带来一定负面影响，我想相关部门会做好充分的论证和研究，再推出这样的政策。
理解这句话，要先理解银行运作机制。
银行左手吸存款，右手放贷款，其中的利息差是银行利润的核心。
目前银行息差平均数不到2个点，如此微薄的息差，银行的生存已经步履维艰，这个时候再砍银行一刀，正如PDD的砍一刀，砍几十刀也解决不了问题。
其实银行已经挤不出奶了，如果把银行的利润压缩的太低，反而会出现更多的金融问题。
所以降存量利率的政策，到下方执行，并不会是大家想象的那样，银行卷的要死互相抢客户。
银行态度正如招行领导暗示的那样，反对没用的话，就躺平。
以上就是今天银行反弹的逻辑，周末事件证伪了。
同时保险资金继续买买买，回调只是倒车接人，参考前文解析：
第二，经济复苏预期打脸。
8月PMI出炉，符合预期，没有想象空间。
2个图。参数趋势自己想，我怕讲太多了被和谐。
第三，基于以上的逻辑。
牛来了的故事，正如狼来了的故事。
讲多了，自己可能也不信了。
周五后悔没满仓的朋友，周一兴致冲冲就直接打脸了。
但底部正是这种一惊一乍的反复轮动，构成的。
当初14年底，证券上涨，所有人都不信，疯狂了一个星期都不信。
到第二周才信。
这一轮的底部复苏也必然是如此节奏。
市场一直喊牛来了，牛来了，可能要喊个5-10次一日牛。
终于来的时候，在场的都不信了。
如果今年一定会有这么一个机会，我觉得可能会在今年的11月底。
到时候给大家揭晓原因。
回到标题聊正事。
14年的真神话故事复刻，南北车合并，现在变成了南北船合并。
当初为啥要分开，要竞争提升国企竞争力。
现在为啥要合并，要减少无序竞争，提高技术含量一致对外。
国资的供给侧改革一直都是A股最喜欢的题材。
没意外的话，大概率要炒南北船旗下的子公司。
回顾19年就已经提起南北船合并，当初8家公司联合发布公告提醒可能的变化。
这8家19年发公告的公司是：
中国重工(601989)、中国海防(600764)、久之洋(300516)、中国动力(600482)、中国应急（300527）、中船防务（600685）、中船科技（600072）、中国船舶（600150）
历史数据，仅供参考，请勿作为买入依据。
进一步的思考，如果南北船能合并，那大量的国企都可以。
银行，券商，保险，都应该合并。
存量经济无需这么多的内卷，卷到最后既没有效率也没有利润，何苦呢。
经济低迷，就不要炒复苏了，炒合并，岂不妙哉。
万事俱备，就等国资委一声令下了，低效率内卷国企通通给我合并！
