市场风格偏向中证500与中证1000
消费、医药等权重股拖累指数,市场共识认为将震荡至美大选,而后视选举结果审议政策,或开启二波行情。
股民
但一致预期往往难实现,A股或持续震荡,或提前启动。若震荡,因高位套牢盘需时间消化;若提前,则因三季报已尽出,业绩雷已排,且年报前有空窗期,适合讲故事。
历年四季度常有“吃饭行情”,与此相关。当前市场热度高,政策鼓励,资金活跃,如盘中偶有躁动。基本面亦回暖,10月官方制造业PMI报50.1%,重回扩张区间,显示政策效果初显。
监管态度亦宽松,妖股连涨未被立即干预。若久震,需耐心等待;若启,则需准备。三季报显示,非金融A股归母净利润同比下降7.2%,盈利能力下滑。
分行业看,上游公用事业盈利增速居高,TMT持续上行,制造业略降但新能源好;下游消费回落但商贸零售提升,金融地产回升,保险向好。产业链上,数字经济、AI增长,半导体制造设备好;低碳经济回暖;商品消费、服务消费增速回升,医药生物略降但化学制药好。
市场风格偏向中证500和中证1000,反映景气度逻辑。此外,上海扩大小微企业无还本续贷政策。
指数择时:
今日股市遭遇重创,高位股集体跳水,包括海N达、双成Y业等在内的多只高标股纷纷跌停,市场呈现震荡分化态势。沪指微跌,仅下跌0.24%,而创业板指则走低1.88%。两市全天交易额达到2.23万亿,显示市场交投活跃。
在板块方面,周期股表现突出,稀土永磁等概念集体走高。有消息称,缅国稀土矿开采已停滞,这引发市场对中国稀土供应的担忧。
中国稀土企业表示有自采矿保证需求,而北方稀土则称原料端或面临紧平衡。缅甸矿山停产以及国内供给受限,或导致我国稀土供需格局短缺。
稀土
消费股出现上涨,白酒、食品板块表现活跃。水J坊、麦Q尔等个股涨停,显示出市场对消费板块的信心有所恢复。
从三季报来看,白酒上市公司三季度业绩增速有所放缓。在政策持续推动及企业供给端主动调整下,未来白酒板块潜力高于当下表现。
总体来看,今日股市虽然遭遇高位股跳水的冲击,但周期股和消费股的强势表现仍给市场带来了一定的支撑。股民应密切关注市场走势和政策变化,以制定合理的投资策略。
消息面:
1,中证A500指数基金规模破1200亿,二批ETF上报迅速,多家大厂参与,产品申报与规模双创新高。
2,央行10月31日发布买断式逆回购公告,全月投放5000亿,期限6个月,旨在维护银行体系流动性合理充裕。
3,2024年三季报显示,A股半导体公司业绩亮眼,多公司净利润大增超100%,行业复苏延续,多家公司加大研发投入。
半导体
4,2024年“银十”楼市火热,全国新房二手房交易回升,北京等地量价齐升,政策密集助力市场筑底企稳。
5,11月中院报告:10月核心城市二手房价跌幅收窄,新房受政策推动销量大涨,市场预期恢复。
6,缅国稀土矿停滞,中重稀土或短缺,稀土价格将上涨,看好稀土磁材等板块投资机会。