美国当地时间周三，美联储宣称将基准利率下调 50 个基点至 4.75%至 5.00%。这是自 2020 年 3 月以来，美联储首次进行降息。
该决策公布之后，市场交易波动剧烈，美国股市迅速上扬，道琼斯工业平均指数一度上涨 375 点，攀至 41,981.97 点的高位。标普 500 指数上涨 0.98%，达到 5,689.75 点，刷新了纪录。
根据点状图，决策官员认为今年底前会再降息50个基点，至4.25%~4.5%，接近市场预期。
美联储乃是全球金融领域的核心所在，周三的决定或许会对其他央行造成影响，其中部分央行已然开始降息。促使全球通胀攀升的因素主要和口罩相关——国际供应链陷入瘫痪、商品需求超出服务需求，以及前所未有的货币和财政刺激举措大量涌入。
香港金融管理局亦宣告香港基本利率设定为 5.25 厘，即刻生效。
这是由于香港施行联系汇率制度，基本利率设定为当前的美国联邦基金利率目标区间的下限加上 50 基点，或者隔夜及 1 个月香港银行同业拆息的 5 天移动平均数的平均值，以较高者为准。
在全球经济秩序重新塑造的环境之中，众多市场资金纷纷涌向保险市场，具备独特优势且长线锁息 7%+的香港储蓄险再度成为市场的焦点！
01｜美联储降息对
大陆居民资产的影响
美联储降息是应对经济放缓或者金融市场压力的重要手段。降息不但降低了美元利率，还会引发全球资本的流动以及汇率的变动。这种政策的调整对中国大陆居民的资产配置产生了深远意义的影响。
01 人民币汇率波动
美联储降息通常会致使美元贬值，进而引发人民币的升值压力。汇率风险指的是因为汇率出现波动，导致投资者持有的外币资产价值产生变化，从而对投资回报造成影响的风险。比如，当投资者用人民币购置美元资产，如果美元相对于人民币贬值，那么在进行汇率转换时，投资者的实际收益将会减少。但当下，从美元配置的角度来看，一两次的降息，不太会改变美元利率相对处于高位的水平，从投资的角度来讲，美元依然更具有吸引力，美元持有者不太会仅仅因为此次降息就马上抛售。 此次美联储降息，更大的作用在于开启了美元降息的通道，连续数年的美元利率上涨趋势得到了实质性的改变，在未来的一段时期，大概率会出现美元利率逐步下行的情况，对国际经济运行的影响也将会愈发明显，但这都需要一个过程。
02 全球资产价格波动
降息往往会推动全球资产价格上扬，特别是股票和房地产市场。持有这些资产的投资者可能会在短期内看到资产的增值。
03 利率敏感资产的回报降低
降息致使全球利率水平下降，对利率敏感型资产比如债券、银行储蓄、理财产品的收益产生影响。投资者或许需要寻找更为稳定、回报更高的替代投资途径。
02｜香港储蓄险
2024财富保值必备
实际上本次美联储的“降息”风波受到全球的广泛关注，恰恰表明，我们不能只持有一种货币一种资产，而是应当将其分散至不同的资产类别和市场当中。多元化的资产能够降低单一资产的风险。比如长期持有一部分美元或者其他强势货币的资产，以此来对冲货币波动带来的风险。
香港储蓄保险属于一种融合了储蓄和保险保障功能的长期金融产品。其中有个极为出色的方面就是能够选择其他的币种作为保单的货币来实现增值，当前可供选择的范畴包含人民币、美元、英镑、澳元、加元、欧元、新元、港元等 8 到 9 种世界主流货币，在购买时我们能够选择其他相对保值的货币进行投保，达成多种货币资产的配置。
同时香港储蓄险的长期利率能够达到 7%上下，并且是复利。在当下的金融市场环境中，市场利率持续走低，其他各类金融产品，特别是长期产品的利率，收益还将继续下降。所以香港储蓄险，不管是用于应对通胀，还是当作养老储备金，都是不错的抉择。而且是越早进行配置越有利。
在全球通胀、经济增速放缓乃至衰退的大背景之下，一些国家币值的下降速度或许远远超过其他国家，单一货币的风险增大。因而香港各大保险公司也陆续推出了能够转换保单货币的功能，使客户能够依照时事变化和个人需求来更换保单货币，以此应对潜在的货币风险。分散单一货币的风险，对冲通货膨胀、资产缩水的风险，收益更为稳健。不管未来前往哪个国家生活、工作，可以先通过多币种的香港分红险储备资金，在哪个地方学习、工作、生活就更换成哪种货币。
03｜降息背景下
香港保险会受到影响吗
许多人关心在当前的汇率下购买美元投资型保险产品，是否会因为人民币升值和美元贬值导致美元保单的收益受到影响？
目前来看，降息可能会给香港保险带来的几点影响如下：
1. 投资策略调整
为了应对低利率环境，香港的保险公司或许会调整投资策略，加大对权益类资产的配置，以提升投资收益率。
2. 优惠活动调整
美联储降息后，保险公司可能会降低预缴保费利息以及保费回赠比例，也就是说优惠的力度会减小，能够享受到的保费折扣会降低。
而实际上对于香港保险产品的收益，我们不必担忧，原因如下：
1、5 年供款，相当于是定投美元，长期收益足以抹平汇率波动：
例如，今年我们所缴纳的保费是按照 7.08 的汇率购买的美元，但到了明年，汇率也许会降到 7.08 以下，也也许会升到 7.08 以上。这种情况在后续的年份同样适用。
很多产品保费的缴纳期限是五年，这相当于在五年内用人民币对美元进行了一种定额投资，这在一定程度上有利于减轻汇率波动的影响。
2、在战略配置中，汇率并非首要关键因素
中国和海外发达国家正在经历增长预期的分化、通胀的分化、利率的分化以及私人部门杠杆率的分化，这种情况在过去数十年中都从未出现过。
出现这种分化的根本逻辑在于中国与欧美国家金融周期的错位，而“经济国家主义”的回归进一步加大了分化的程度和持续性。
为应对这种前所未有的重大分化，或者是近期频繁提及的百年未有之大变局，我们应当积极加强跨周期、跨地区、跨资产的资产组合配置。
同样配置香港的美元储蓄保单，并非是由于我们看好美国，而是因为在全球正在经历东西方分化的大背景之中。
不论是为了追寻更多的投资机会，还是为了降低投资的波动，又或是为了追求更出色的分散价值，都必须如此去做。
也就是说，当我们把香港保险当作对冲人民币单一币种风险，或者对冲单一国家地区风险的战略思考时，汇率显然并非那么重要。
所以美联储降息虽说能够在全球债券市场引发一阵波澜，但对于香港储蓄险产品来讲，影响可以说是微不足道。因为这些保险产品，具备跨周期的坚固防线，短期经济波动的那点小波澜，根本无法动摇它们。
香港的保险产品，就是投资界的“美食广场”，股票、债券、房地产，样样俱全，风险自然也就被分摊得所剩无几了。
再者，香港的保险产品，在资金支取和贷款选择方面是极为灵活多样的，仿佛给了投资者一把“任意门”的钥匙，想如何调整资金布局就能如何调整，全然不必在意市场的情况。
最后，来瞧瞧香港保险公司的风险控制能力，在产品规划以及投资管理方面，那可是绞尽了脑汁，运用了各种各样的风险管理手段，仿佛为产品收益穿上了一层“防弹衣”，市场波动的“小磕小碰”很难将其穿透！
作为一个开放且多元的金融中心，香港的保险市场正在给客户提供更多的选择，以此适应持续变化的金融需求与环境。在这个充满变化的世界里，寻求保障与灵活性的人们正逐步察觉香港保险的独特所在。
