清朝乾隆年间，河北沧州府有个书生慕容侠，是个不可多得的全才，能文能武，不到二十便考中秀才。过了三年，慕容侠收拾行囊赴省城参加乡试，一路上怪事不断。
慕容侠随身携带的除了书本，还有一把宝剑，用作防身。慕容侠剑术高超，舞起剑来寒光闪闪，水泼不进，再加上他一身是胆，英姿飒爽，令人钦佩。路上，他经过朋友王大家，王大邀请他在家小住两天，叙叙旧情。两个人饮酒畅谈，一直到月上树梢。睡觉前，王大安排妻子去了一个小房间，自己要和慕容侠挤在一起睡觉。
慕容侠看到朋友家后院还有房间，向他开玩笑：“我说老哥，你家后院不是还有房间嘛，莫非是舍不得给我住？”一听这话，王大脸上露出愁容，说道：“老弟，不是我不愿意给你住，而是这个房间闹鬼，从一个月之前就开始了，请了道士、和尚都没有用。”
慕容侠一身胆气，从来不惧鬼魅，况且又喝了点酒，更加不在乎。他让王大准备好被褥，今晚就要在后院房中睡觉。王大拗不过他，只好在后院这间房里给慕容侠铺好被褥，一再叮嘱他务必小心，并给他关好门窗。慕容侠并不在意，他点上蜡烛，秉烛夜读。
夜深人静之时，慕容侠感觉吹进一阵凉风，烛光摇曳，他偷眼观瞧，发现有个鬼影从门缝里挤了进来，如同纸人一般。进来后，她两只手摩挲全身，方变成人形，原来是个漂亮的白衣女子。慕容侠只是抬头看了她一眼，然后继续低头看书。白衣女鬼大概是感觉被忽视了，因为一般人看到她进门的方式都会被吓到。
于是白衣女鬼披头散发，头发变得更长了，而且伸长了舌头，眼珠暴出，靠近慕容侠。慕容侠抬头看了一眼，脸上并无惧色，反而笑着说：“你这无非是头发比以前更长了一些，眼睛更大了一些，还有本来在嘴里的舌头吐到了外面。这些有什么可怕的呢？”白衣女鬼楞了一下，她没有想到世上还有如此大胆的人。
白衣女鬼无奈，只好施展自己的“绝技”，她把头颅摘下，放在慕容侠的书桌上，没想到的是，慕容侠笑得更大声了：“头颅长在你身上的时候我都不怕，现在把头颅拿下来了，我更不会怕。你是个傻鬼呀！”一番话，竟然说的白衣女鬼不好意思了，飘然而去。
慕容侠笑够了，看书也看累了，这才躺下睡觉。第二天早晨，王大看到慕容侠好好的，感到很惊讶，当听到昨晚的遭遇时，更加佩服他的勇敢。到了晚上，慕容侠还是睡在这个屋里，刚躺下就看见白衣女鬼从门缝里往里挤，才挤进来一半，慕容侠便怒斥道：“不要脸的玩意，还来干什么！”鬼影随之退缩消失。
慕容侠在朋友家住了三天，第三天没再见到白衣女鬼。他还要赶路，早晨醒来后告别王大。后来他写信问过王大，王大说那个房间从那以后再也没有闹过鬼，还非常感谢慕容侠。慕容侠晓行夜宿，很快到了省城，又歇息几日，很快到了考试的时间。主考官带人举行了仪式，祷告天地，然后值勤的士兵认真检查考生有无携带小抄，最后开始考试。
科举考试的时候经常会发生一些奇怪的事，祷告中也有“有怨抱怨、有仇报仇”的内容。科举毕竟是为国家选拔人才，有些做了亏心事的人自有仇人惩罚，不让他有机会考中。慕容侠没有做过亏心事，他自然也不害怕。考试的时候，每个人一个小隔断，连续几天，吃喝拉撒都要在里面。
这天慕容侠刚写完卷子，半空中突然飞来两只手，一看就是漂亮的女人的手，双手白白嫩嫩，如果是在女人的身上，肯定好看又迷人，可如今只有两只手浮在空中，这就有点可怕了。这两只手来到慕容侠面前，一把抓过他的试卷，撕得粉粉碎，如同天女散花一般扔到空中。
慕容侠好不同意写完的试卷被撕碎了，此刻他心中更多的是恼火，而不是害怕。换作一般人，凭空出现两只手，早就吓傻了，可慕容侠却讲起了道理。他对着两只手说：“上辈子的事我不知道，也许上辈子是做过亏心事，只是我不记得了。但是这辈子我还没干过伤天害理的坏事呢，你说我怎么得罪你了？”
两只手在半空中停住了，似乎在思考什么，此时半空中传来一句奇怪的女人的声音：“这不是三十五号吗？”慕容侠气愤地说：“我是三十七号！你个糊涂鬼！”估计是中间缺了两个考生，或者这个糊涂鬼本来就不大聪明，才找错了报复的对象。只见两只手在中间抱拳，似乎在道歉，然后飘然而去，不一会，只听见不远处传来阵阵惨叫，原来是三十五号考生吓疯了。
主考官似乎见怪不怪，派监考的士兵前去处理。幸亏慕容侠才华高，停顿片刻后，再次奋笔疾书，终于完成考试任务。等考试结束，慕容侠一直待在省城等着放榜，后来果然榜上有名，考中举人。“寒窗十载无人问，一朝成名天下知。”慕容侠很兴奋，在省城多待了几日，方才启程回家。
慕容侠这次没有原路返回，而是选择绕道，想饱览大好河山。路上，他在姑父家住了几天，姑父也是为官之人，奉朝廷之命到此地为官，主管钱粮。他早就得知慕容侠中了举人的消息，十分高兴，专门设家宴表示款待。席间，姑父一家人都在向慕容侠祝贺，唯独不见表妹倩儿，慕容侠许久未见倩儿，颇为想念，但不好明说，直到快吃完饭，姑父看出慕容侠的心思，才告诉他倩儿生病了。
慕容侠忙问怎么回事，姑父只说是偶感风寒。等吃完饭，姑父单独与慕容侠一起，这才告诉他，其实倩儿是因为遇到了不干净的东西，她住的闺房里，前天晚上飘来一个红衣女子，要拉着倩儿一起上吊，倩儿大叫一声，晕倒在地，丫鬟听到动静后叫来其他人，才撞开门，救醒了倩儿。
慕容侠从小就喜欢这个可爱的表妹，听到这件事后怒火中烧，他恳请姑父，让自己在表妹闺房待一夜，看看到底是何妖魔鬼怪敢欺负表妹。姑父想要阻止，可慕容侠指了指自己的剑，连说无妨。姑父同意了，并在房外布置了人手，支援慕容侠的行动。
夜幕降临，慕容侠端坐房中，手捧书卷，身旁放着宝剑。三更时分，一阵冷风从窗外吹过，一位红衣女子飘了进来，脚不沾地，浮在空中，对着慕容侠冷笑。慕容侠连头都懒得抬，继续看书。红衣女子飘到房梁下，把红色的绸缎往上一抛，打了个结，然后在旁边又抛了一根红色的绸带，也打好了结，然后把头伸到其中一个绳圈上，又向慕容侠打招呼，请他到另一个绳圈里上吊。
慕容侠此时已经放下了书，饶有兴致地观看红衣女鬼的行为，当红衣女鬼邀请慕容侠时，慕容侠毫不畏惧，踏步向前，不过他并没有把脑袋伸进去，而是一个高抬脚，然后轻轻把脚放到绳圈里。对于一个武艺高强的人来说，这个动作并不难。此时红衣女鬼说话了，声音满是凄凉：“公子，您错了，是肩膀上的脖子，不是脚脖子。”
慕容侠哈哈大笑：“错的是你，不是我。如果你没有错，也不至于走到今天这一步！”没想到，慕容侠说完这句话后，红衣女鬼竟然发出呜咽哭声，只是不见眼泪。她向慕容侠拜了几拜，指着窗外一片小树林，向慕容侠说道：“我错就错在看错了人！请公子为我伸冤！”说罢飘向窗外。
慕容侠从窗户望出去，发现窗外是一片小树林，当时表妹就是因为喜欢这片树林子，才把闺房选在这里。慕容侠觉得事有蹊跷，次日向姑父打听才得知树林里前几天吊死一个红衣女子。此后慕容侠暗中调查，终于查到事情的来龙去脉。
原来，红衣女子本是大户人家的婢女，被这家男主人看中，暗中好上了。这家女主人是个醋坛子，嫉妒心上来，先是辞退了这个婢女，后来为了斩草除根，花钱找人把婢女勒死了，然后又把尸体挂到树林里，造成自尽的假象。婢女被害的时候，正是穿着这身红色的衣服。男主人惧怕妻子，始终不敢发声。慕容侠将婢女的情况写明，托姑父把状纸送到主管刑法的官员手中，最终使得婢女的冤情得以昭雪，姑父家再也没有闹过鬼。
和煦说
本故事根据《子不语》《阅微草堂笔记》等内容改编，内容纯属虚构，只是借鬼故事阐明道理罢了，比如慕容侠在朋友王大家中遇到鬼的故事，说明心志坚定则无所畏惧；在考场遇到的鬼，说明“不做亏心事不怕鬼敲门”，也为了说明世间糊涂之人的确是多，即使化身为鬼也改不掉这个毛病；在姑父家遇到鬼，是为了说明恶人终有恶报的。说到底，鬼，乃人心耳。
