不论财务数据好坏，哈尔滨银行财报始终透露着，一种隐隐的浪漫主义色彩。翻开哈尔滨银行财报的扉页，映入眼帘的不是枯燥的数据，而是充满浓郁艺术气息的油画。

这是东北式豪爽与俄罗斯浪漫的碰撞，这种传统源于哈尔滨银行，长期致力于中俄文化艺术交流和推广活动。

自2010年以来，该银行聘请数十位俄罗斯人民、功勋画家，创作反映哈尔滨十九世纪二三十年代历史风貌的油画作品，永久收藏在哈尔滨银行群力总部大厦。

此后的时光里，哈尔滨银行先后举办了“金色的记忆——俄罗斯画家笔下的哈尔滨”大型油画展、俄罗斯雕塑展、中国当代书画名家精品展，设立了俄罗斯雕塑艺术馆。

作为中国第三家登陆香港资本市场的城市商业银行，以及中国东北地区第一家上市银行。哈尔滨银行分支机构遍布全国七大行政区，营业机构已经达到386家。

此外，哈尔滨银行还作为控股股东，发起设立东北第一家金融租赁公司“哈银租赁”及黑龙江省第一家消费金融公司——“哈银消金”。

“省”出来的净利润

顶着一系列光环出生的哈尔滨银行，在往后的发展中并没有展现出应有的英雄本色，反而有些指标甚至在城商行队伍中垫底。

如2024年上半年，哈尔滨银行净资产收益率（ROE）仅为1.51%，据企业预警通数据，其在所统计88家城商行中，仅位列第81位，即倒数第八。

值得注意的是，这种垫底的数据表现，是建立在2024年上半年业绩并不差的基础之上。

财报数据显示，2024年上半年，哈尔滨银行实现营业收入71.98亿元，同比增长8.17%；实现归母净利润7.63亿元，同比增长29.62%。

其中，归母净利润表现尤为亮眼，正向增长幅度约2.3亿。但如果仔细翻看年报，不难发现这或许是“省”出来的归母净利润。

据财报数据，哈尔滨银行当期营业费用为21.01亿元，同比下降7.4%，仅此一项，便减少支出1.67亿元。

半年报称，营业费用比上年同期减少主要因本行持续推动厉行节约、降本增效工作，加强费用精细化管理，压降不必要费用支出，减少资产投入。

此外，哈尔滨银行营业费用占比最高为员工成本，同比下降3.9%，其中工资、奖金和津贴同比下降9.7%。

截至2024年上半年末，哈尔滨银行在职员工7108人，去年末则为7087人。员工人数略微上升的情况下，员工工资等下降近一成，意味着哈尔滨银行平均薪酬出现下降。

值得一提的是，2023年，哈尔滨银行董事长邓新权税前薪酬为151.7万元，较2022年的299万元降幅较大，不过在城商行中依旧处于靠前位置。

另外，尽管资本充足率等风险指标均满足监管要求，但哈尔滨银行分红问题一直饱受诟病。

据统计，哈尔滨银行自2014年登陆港股11年以来，仅在2015、2017、2019三个年度进行过分红，已经好久没有现金分红了，可以说是银行业内罕见的“铁公鸡”。

按理说，虽然这几年盈利能力比较低，但是总体还是盈利的，不分红实在说不过去。而在不分红的情况下，哈尔滨银行的高管却拿着高薪。

从2022年年报和2023年年报来看，截至2021年12月31日止期间，邓新权税前薪酬为296.5万元；截至2022年12月31日止期间，税前薪酬为299万元。

值得注意的是，邓新权薪酬和前任董事长相比并不高。据2021年财报数据显示，截至2020年12月31日止期间，郭志文税前薪酬达到546.4万元。

降薪一半的邓新权

公开报道显示，邓新权出生于1965年，其第一学历不明，但于2010年取得哈尔滨工业大学高级管理人员工商管理硕士学位。

邓新权的工作履历可追溯到上世纪八十年代。1984年，19岁的邓新权进入了中国农业银行。在此后的13年里，他先后出任中国农业银行黑龙江省分行商业信贷处科员、副主任科员、信用合作处主任科员、信用合作处副处长。

1997年，邓新权离开农业银行并进入了中国人民银行，他在之后的6年里接连出任了该行黑龙江省分行农村合作金融管理处副处长，沈阳分行银行监管二处副处长、处长，股份制商业银行监管处处长，大庆市中心支行行长。

2003年后，邓新权开始在监管部门大展身手，曾任中国银监会大庆监管分局筹备组组长、局长，黑龙江监管局办公室（党委办公室）主任，中国银监会黑龙江监管局党委委员副局长等职务。

2018年，邓新权入职哈尔滨银行，当年5月，他出任哈尔滨银行监事会主席兼职工监事，2021年3月，邓新权成为了哈尔滨银行一把手。执掌哈尔滨银行后，邓新权表现只能用中规中矩来形容。

从业绩数据来看，确实是呈现正增长。如2021年至2023年，哈尔滨银行营业收入分别为123.2亿元、128.7亿元、132.4亿元；归母净利润分别为2.74亿元、5.54亿元、7.4亿元。

但需要注意的是，2018年，哈尔滨银行实现归母净利润55.49亿元，达到历史峰值；次年，营业收入为151.2亿元，亦为历史最高，归母净利润为35.58亿元。

除了业绩难以回到曾经的高光时刻，尴尬的资产回报率更令人担忧。以2023年业绩为例，综合各银行年报及企业预警通数据发现，哈尔滨银行的净利润率仅有6.71%，归母净利润率仅有5.59%。

这一水平甚至不如同处东北地区、且被恒大暴雷拖累的盛京银行，在目前已公布的上市城商行、股份行和国有大行中排名倒数第一，且这一盈利水平大概率是整个城商行领域垫底。

其他的盈利指标，如平均资产回报率仅有0.12%、平均权益回报率仅有0.35%，也是低到吓人。

如果将资产总规模作为一个维度，与级别城商行比对，会发现这种资产规模带来的营收和净利润并不禁打。

如资产规模刚刚进入7598.84亿元的重庆银行，在资产规模不如哈尔滨银行的情况下，2023年，实现营业收入132.11亿元，归属母公司净利润49.3亿元。虽然营收比哈尔滨银行略低，但是归母净利润足足高出40多亿元。

另外一家A股铁公鸡郑州银行，资产规模仅有6307.09亿元，即便去年业绩双降的情况下，仍然实现营业收入136.67亿元，实现归母净利润18.5亿元。这个营收比哈尔滨银行高，归母净利润更是高出2倍多。

此外，资产规模远不及哈尔滨银行的江西银行，据2023年度业绩公告显示，报告期内实现营业收入112.97亿元，同比下滑11.15%；净利润10.74亿元，同比下滑32.90%。

要知道江西银行总产总规模刚上5000亿元，营收与哈尔滨银行相差不多，而净利润却高出20%有余。

由此可见，哈尔滨银行资产收益率并不高。

叠加的风险“因子”

报数据显示，截至2024年6月30日，哈尔滨银行前10大借款人中，单一最大客户的贷款余额高达69亿元，占同期贷款总余额的1.95%，占同期资本净额的8.69%，而监管机构对此的红线是10%。

单一客户的集中度如此之高，在目前所有的上市城商行中，这一水平也是仅见；

而前十大客户的集中度则更高，前十大客户贷款余额361.37亿元，占同期贷款总额的10.26%，占同期资本净额的45.52%。

前十客户的贷款集中度，在所有上市银行中也是相当高的，仅次于甘肃银行、晋商银行、泸州银行、贵州银行。

贷款集中度越高，意味着大量的贷款资源集中在少数客户手中，银行业务高度依赖少数客户，同时也增加了坏账的风险。

此外，不良率也是哈尔滨银行非常头疼的一个问题。

截至期末，哈尔滨银行不良贷款余额为101.187亿元，不良贷款率为2.87%，与上年末持平。尽管不良贷款率没有进一步恶化，但这一比率仍处于较高水平。

众所周知，不良贷款率高会对银行的财务健康和经营稳定性产生潜在威胁，可能导致未来资产减值损失增加，侵蚀利润，所以未来仍需关注哈尔滨银行的后续进展。

此外，哈尔滨银行个人贷款不良率大幅上升，从2023年末的3.93%暴增至4.5%。其中，个人消费贷款余额同比下降3.69%，对应不良率从3.94%攀升至4.91%。

个人贷款是哈尔滨银行零售金融业务的重要组成部分，其不良率上升反映出零售业务的资产质量下滑，可能影响银行未来的零售业务拓展和盈利能力。

除了哈尔滨银行瑕疵不断，就连旗下村镇银行也不“安分”。哈尔滨银行拟吸收合并的宁安融兴村镇银行、拜泉融兴村镇银行、桦南融兴村镇银行和重庆市酉阳融兴村镇银行均存在金融借款纠纷高企的情况。

这些村镇银行的不良经营状况可能会给哈尔滨银行带来额外的风险和负担，同时也引发了对其吸收合并过程中风险防范机制是否到位的质疑。

今年4月，黑龙江省委第八巡视组对哈尔滨银行党委开展为期55天的提级巡视。8月，哈尔滨银行公告了巡视结果。巡视组组长孙钢表示，“总的来看，哈尔滨银行党的领导一度虚化弱化，政治生态遭到严重破坏，对全行经营发展产生严重影响。2022年7月以来，调整后的新一届党委班子干事创业劲头较高，但配齐时间较短，凝聚力战斗力尚未充分释放”。

同时还指出了哈尔滨银行存在的多个具体问题，包括“推动高质量发展上有差距，坚守主责主业不够，深化改革不到位，防范化解风险不够有力。

履行全面从严治党责任不力，一些关键岗位、重点环节廉洁风险突出，违反中央八项规定精神问题时有发生；领导班子和干部队伍建设有不足，执行选人用人制度不严格，抓能力作风建设不到位”。